| 摘要 | 第5-6页 |
| Abstract | 第6页 |
| 第1章 引言 | 第9-13页 |
| 1.1 研究的背景 | 第9-10页 |
| 1.2 研究的意义 | 第10-11页 |
| 1.3 论文的框架 | 第11-12页 |
| 1.4 论文的主要工作 | 第12-13页 |
| 第2章 文献综述 | 第13-19页 |
| 2.1 现代投资组合优化理论的研究概况 | 第13-14页 |
| 2.2 基于VaR(风险价值)的研究 | 第14-15页 |
| 2.2.1 国外的研究 | 第14页 |
| 2.2.2 国内的研究 | 第14-15页 |
| 2.3 基于CVaR(条件风险价值)的研究 | 第15-17页 |
| 2.3.1 国外的研究 | 第15-16页 |
| 2.3.2 国内的研究 | 第16-17页 |
| 2.4 基于CDaR(条件风险跌幅)的研究 | 第17-19页 |
| 2.4.1 国外的研究 | 第17页 |
| 2.4.2 国内的研究 | 第17-19页 |
| 第3章 投资组合优化理论概述 | 第19-37页 |
| 3.1 均值-方差模型 | 第19-20页 |
| 3.2 基于VaR的投资组合优化模型 | 第20-23页 |
| 3.2.1 VaR的定义 | 第20-21页 |
| 3.2.2 VaR的计算 | 第21-22页 |
| 3.2.3 均值-VaR模型 | 第22-23页 |
| 3.2.4 VaR的不足之处 | 第23页 |
| 3.3 基于CVaR的投资组合优化模型 | 第23-26页 |
| 3.3.1 CVaR的定义 | 第23-24页 |
| 3.3.2 CVaR的计算 | 第24-25页 |
| 3.3.3 均值-CVaR模型 | 第25-26页 |
| 3.3.4 CVaR的不足之处 | 第26页 |
| 3.4 基于CDaR的投资组合优化模型 | 第26-34页 |
| 3.4.1 CDaR定义和性质 | 第26-28页 |
| 3.4.2 CDaR的计算 | 第28-31页 |
| 3.4.3 CDaR的参数选择 | 第31-32页 |
| 3.4.4 均值-CDaR模型 | 第32-34页 |
| 3.5 CDaR与VaR、CVaR的比较 | 第34-37页 |
| 3.5.1 CDaR与VaR、CVaR的共同点 | 第34页 |
| 3.5.2 CDaR与VaR、CVaR的区别 | 第34-37页 |
| 第4章 实证研究 | 第37-52页 |
| 4.1 样本选取与数据处理 | 第37页 |
| 4.2 计算结果及分析 | 第37-50页 |
| 4.2.1 均值-CDaR模型的投资组合有效边界 | 第39-41页 |
| 4.2.2 置信水平和权重对均值-CDaR模型有效边界的影响 | 第41-44页 |
| 4.2.3 均值-CDaR模型与均值-VaR模型、均值-CVaR模型的比较 | 第44-50页 |
| 4.3 实证研究结论 | 第50-52页 |
| 第5章 结束语 | 第52-55页 |
| 5.1 研究结论 | 第52-53页 |
| 5.2 论文的不足之处 | 第53页 |
| 5.3 进一步研究的方向 | 第53-55页 |
| 参考文献 | 第55-59页 |
| 致谢 | 第59-60页 |
| 附录 | 第60-63页 |