| 内容提要 | 第1-7页 |
| Abstract | 第7-15页 |
| 第1章 引言 | 第15-27页 |
| 一、选题的背景和动机 | 第15-19页 |
| 二、研究方法和本研究的特色 | 第19-25页 |
| (一) 研究方法 | 第19-21页 |
| (二) 本研究的特色 | 第21-25页 |
| 三、本研究的结构安排 | 第25-27页 |
| 第2章 会计信息与股价相关性理论的形成、演变及启示 | 第27-52页 |
| 一、关于会计信息与股价相关性研究内容 | 第27-28页 |
| 二、会计信息与股价相关性理论的形成 | 第28-31页 |
| (一) 20世纪60年代资本市场会计研究实证学派的兴起 | 第29-30页 |
| (二) 20世纪80年代会计信息与股价相关性理论体系的形成 | 第30-31页 |
| 三、会计信息与股价相关性实证研究发现及启示 | 第31-36页 |
| (一) 20世纪60年代到80年代早期实证发现及启示 | 第31-34页 |
| (二) 20世纪80年代以后利润反应系数的研究及其启示 | 第34-35页 |
| (三) 关于会计业绩计量有效性的实证研究及启示 | 第35-36页 |
| 四、关于会计信息与股票定价相关性研究模型的评价 | 第36-41页 |
| (一) 股利贴现模型和利润资本化模型 | 第36-38页 |
| (二) 资产负债表模型 | 第38-39页 |
| (三) 利润模型 | 第39-40页 |
| (四) 留存收益估价模型 | 第40-41页 |
| 五、关于会计信息与股价相关性研究对准则制定者的启示 | 第41-52页 |
| (一) 价值相关性研究对会计报表相关性和可靠性的检验 | 第41-42页 |
| (二) 关于价值相关性研究的估价模型选择 | 第42-44页 |
| (三) 价值相关性研究关于变量的设计 | 第44-52页 |
| 第3章 关于修正Ohlson模型基于信息经济学的解释及相关实证研究 | 第52-75页 |
| 一、在理想的确定条件下会计报表信息与股价的关系 | 第52-55页 |
| 二、在理想的不确定情况下会计报表信息与股价的关系 | 第55-59页 |
| 三、在现实条件下会计报表信息与股价的关系 | 第59-64页 |
| 四、关于会计信息与股票定价相关实证研究的回顾 | 第64-72页 |
| (一) Collins and Maydew and Weiss(1997)对美国市场的研究 | 第64-67页 |
| (二) 其它关于美国市场会计信息与股票定价相关性的研究 | 第67-68页 |
| (三) Stark and Thomast(1998)对英国市场的研究 | 第68-69页 |
| (四) Chen and Chen and Su(2001)对中国股票市场的研究 | 第69-71页 |
| (五) 陈信元和陈冬华和朱红军(2002)对上海股票市场的研究 | 第71-72页 |
| 五、本章小结 | 第72-75页 |
| 第4章 我国证券市场的发展与会计标准的改革 | 第75-86页 |
| 一、关于我国股票市场发行定价的改革 | 第76-78页 |
| (一) 新股发行市场化改革的尝试 | 第76-77页 |
| (二) 新股发行制度的再调整 | 第77-78页 |
| 二、关于我国会计标准的改革 | 第78-86页 |
| (一) 1990年—1991年会计规范的起步阶段 | 第78页 |
| (二) 1992年—1994年统一的会计计量标准和信息披露标准相继颁布 | 第78-79页 |
| (三) 1995年-1997年财政部开始会计准则体系的建设 | 第79-80页 |
| (四) 1998年以后财政部强调会计准则的国际协调和稳健性计量 | 第80-86页 |
| 第5章 关于企业利润、净资产与股价的关联性分析 | 第86-110页 |
| 一、关于企业净利润、净资产与股价关联性的研究设计 | 第86-88页 |
| (一) 关于企业净利润、净资产与股价回归模型的构建 | 第86页 |
| (二) 关于上述回归模型回归参数经济含义的分析 | 第86-87页 |
| (三) 样本选择及研究窗口设计 | 第87-88页 |
| 二、关于各变量描述性统计 | 第88-95页 |
| (一) 各变量分年度的描述性统计 | 第88-90页 |
| (二) 关于各变量均值和中位数分布的分析： | 第90-95页 |
| 三、关于企业利润、净资产与总市值回归结果的分析 | 第95-97页 |
| 四、关于企业每股利润、每股净资产与每股股价回归结果的分析 | 第97-100页 |
| 五、会计信息与总市值和每股市价回归的Adj-R2比较 | 第100-103页 |
| 六、盈利企业与亏损企业会计信息与股价相关性的比较 | 第103-104页 |
| 七、流通股本规模对会计信息与股价相关性的影响 | 第104页 |
| 八、流通股规模和企业盈亏对会计信息与股价相关性的影响 | 第104-107页 |
| 九、关于企业净利润、净资产与股票市值关系小结 | 第107-110页 |
| 第6章 关于我国企业经营利润、非经常损益与股价相关性的实证研究 | 第110-123页 |
| 一、研究背景及文献回顾 | 第110-112页 |
| (一) 研究背景 | 第110-111页 |
| (二) 相关文献回顾 | 第111-112页 |
| 二、研究设计与样本选择 | 第112-113页 |
| (一) 关于企业经营利润、非经常性损益与股价回归模型的构建 | 第113页 |
| (二) 关于上述回归模型的各变量回归系数的预期符号 | 第113页 |
| (三) 样本选择及研究窗口设计 | 第113页 |
| 三、关于各变量的描述性统计 | 第113-118页 |
| (一) 关于每股市价均值和中位数的分析 | 第114页 |
| (二) 关于每股经营利润均值和中位数分布的分析 | 第114-115页 |
| (三) 关于每股非经常性损益均值和中位数分布的分析 | 第115-117页 |
| (四) 关于每股净资产均值和中位数的分析 | 第117-118页 |
| 四、关于每股经营利润、非经常性损益与股价回归结果的分析 | 第118-120页 |
| 五、研究结论 | 第120-123页 |
| 第7章 关于无形资产计量与股票定价的关系研究 | 第123-135页 |
| 一、研究背景 | 第123-124页 |
| 二、相关文献回顾 | 第124-125页 |
| 三、研究设计与样本选择 | 第125-126页 |
| (一) 关于回归模型的构建 | 第125-126页 |
| (二) 样本选择及研究窗口设计 | 第126页 |
| 四、对1993—2002各年无形资产及有形净资产定价乘数的分析 | 第126-129页 |
| 五、对10年总体样本按无形资产比率大小进行分组考察 | 第129-131页 |
| 六、结论与启示 | 第131-135页 |
| (一) 研究结论 | 第132页 |
| (二) 本研究的局限性 | 第132页 |
| (三) 本研究的启示 | 第132-135页 |
| 第8章 关于我国企业市盈率和市净率驱动因素的实证分析 | 第135-157页 |
| 一、本章研究缘起 | 第135-137页 |
| 二、研究设计与样本选择 | 第137-139页 |
| (一) 研究设计 | 第137-139页 |
| (二) 样本选择 | 第139页 |
| 三、关于市盈率模型回归结果的分析 | 第139-148页 |
| (一) 关于市盈率模型各变量的描述性统计 | 第140页 |
| (二) 关于市盈率模型各自变量的多重共线性检验 | 第140-144页 |
| (三) 所有设计的解释变量同时对市盈率回归的结果 | 第144-147页 |
| (四) 利用SAS软件的向后消除法(backward)所得的最后回归结果 | 第147-148页 |
| 四、关于市净率回归结果的分析 | 第148-152页 |
| (一) 关于市净率回归模型各变量的描述性统计 | 第148页 |
| (二) 所有解释变量同时对市净率回归的结果 | 第148-151页 |
| (三) 利用SAS软件的向后消除法(backward)所得的最后回归结果 | 第151-152页 |
| 五、研究结论与启示 | 第152-157页 |
| (一) 所有设计的16个解释变量对市盈率和市净率解释效果的比较 | 第152-153页 |
| (二) 对市盈率和市净率模型依次剔除相关性不显著变量后最终结果的比较 | 第153-154页 |
| (三) 启示 | 第154-157页 |
| 第9章 研究结论与局限性 | 第157-160页 |
| 一、研究结论 | 第157-159页 |
| 二、研究局限性 | 第159-160页 |
| 参考文献 | 第160-171页 |
| 后记 | 第171-174页 |
| 论文独创性声明 | 第174页 |
| 论文使用授权声明 | 第174页 |
