| 摘要 | 第1-7页 |
| Abstract | 第7-11页 |
| 1 导论 | 第11-16页 |
| ·研究背景与意义 | 第11-12页 |
| ·一般理论与文献综述 | 第12-14页 |
| ·论文框架 | 第14页 |
| ·论文的创新与不足 | 第14-16页 |
| 2 境内、外人民币远期市场 | 第16-25页 |
| ·中国境内人民币远期市场 | 第16-20页 |
| ·境内人民币远期结售汇市场 | 第16-18页 |
| ·境内银行间远期市场 | 第18-20页 |
| ·境外人民币无本金交割远期市场 | 第20-25页 |
| ·无本金交割远期(NDF)的起源与发展 | 第20-21页 |
| ·境外人民币无本金交割远期 | 第21-23页 |
| ·其他境外人民币衍生品市场 | 第23-25页 |
| 3 境内、外人民币远期市场波动的基本统计分析 | 第25-34页 |
| ·样本选取及数据说明 | 第25-27页 |
| ·收益率波动的基本统计特征 | 第27-30页 |
| ·收益率序列的自相关性 | 第30-34页 |
| 4 境内、外人民币远期市场的波动特性研究 | 第34-45页 |
| ·波动聚集的ARCH模型族刻画 | 第34-39页 |
| ·ARCH模型与汇率波动的聚集性 | 第34-36页 |
| ·外部冲击影响的持续性与GARCH模型 | 第36-38页 |
| ·简要评价 | 第38-39页 |
| ·波动聚集性实证 | 第39-45页 |
| ·ARCH效应检验 | 第39-42页 |
| ·ARCH模型的估计 | 第42-43页 |
| ·境内、外人民币远期市场的波动聚集性比较 | 第43-45页 |
| 5 境内、外人民币远期市场波动关联性研究 | 第45-55页 |
| ·波动关联性的分析方法——协整 | 第45-47页 |
| ·境内、外人民币远期汇率波动的平稳性与单整性检验 | 第47-50页 |
| ·平稳性检验 | 第47-48页 |
| ·单整性检验 | 第48-49页 |
| ·检验结果 | 第49-50页 |
| ·境内、外人民币远期汇率波动的协整性检验 | 第50-51页 |
| ·境内、外人民币远期汇率的Granger因果关系检验 | 第51-55页 |
| ·Granger因果关系检验基本原理 | 第51页 |
| ·Granger因果关系检验结果 | 第51-55页 |
| 6 结论与建议 | 第55-62页 |
| ·境、内外人民币远期汇率差异的成因分析 | 第55-56页 |
| ·境、内外人民币远期市场套利行为及机会分析 | 第56-59页 |
| ·对人民币远期市场的展望与建议 | 第59-62页 |
| 参考文献 | 第62-65页 |
| 附录 | 第65-72页 |
| 后记 | 第72-73页 |
| 致谢 | 第73-74页 |