| 摘要 | 第5-6页 |
| Abstract | 第6-7页 |
| 第1章 引言 | 第8-14页 |
| 1.1 研究背景 | 第8-9页 |
| 1.2 研究目的和意义 | 第9-11页 |
| 1.2.1 研究目的 | 第9-10页 |
| 1.2.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.3 本文的创新与不足 | 第11-12页 |
| 1.3.1 本文的创新之处 | 第11-12页 |
| 1.3.2 本文的缺点与不足 | 第12页 |
| 1.4 研究思路和框架结构 | 第12-14页 |
| 第2章 背景知识介绍 | 第14-24页 |
| 2.1 证券分析师的相关知识背景 | 第14-21页 |
| 2.1.1 证券分析师的定义 | 第14页 |
| 2.1.2 证券分析师的功能 | 第14-15页 |
| 2.1.3 证券分析师的利益冲突 | 第15-18页 |
| 2.1.4 证券分析师的监管 | 第18-19页 |
| 2.1.5 我国证券分析师的发展历史和现状 | 第19-21页 |
| 2.2 盈利预测与市场预期的替代变量 | 第21-24页 |
| 2.2.1 盈利预测的准确性 | 第21-22页 |
| 2.2.2 市场盈利预期的替代变量 | 第22-24页 |
| 第3章 文献回顾 | 第24-29页 |
| 3.1 国外文献回顾 | 第24-26页 |
| 3.2 国内文献回顾 | 第26-29页 |
| 第4章 研究设计 | 第29-34页 |
| 4.1 研究的目的 | 第29-30页 |
| 4.1.1 对上市公司盈利的时间序列预测作为市场预期的替代变量的价值 | 第29页 |
| 4.1.2 分析师盈利预测相对统计模型的优势(劣势)来源 | 第29-30页 |
| 4.2 研究设计 | 第30-34页 |
| 4.2.1 模型选择 | 第30页 |
| 4.2.2 数据选择 | 第30-31页 |
| 4.2.3 研究步骤 | 第31-34页 |
| 第5章 实证结果 | 第34-45页 |
| 5.1 样本描述 | 第34-35页 |
| 5.2 分析师盈利预测与RW模型的比较 | 第35-36页 |
| 5.3 用分析师的短期预测作为长期预测的替代值 | 第36-37页 |
| 5.4 基于公司特征的子样本分析 | 第37-40页 |
| 5.4.1 对小公司的子样本分析 | 第37-39页 |
| 5.4.2 对年轻公司的子样本分析 | 第39-40页 |
| 5.5 基于分析师特征的子样本分析 | 第40-45页 |
| 5.5.1 对明星机构发布的盈利预测子样本分析 | 第40-42页 |
| 5.5.2 对明星分析师盈利预测的子样本分析 | 第42-45页 |
| 第6章 结论 | 第45-48页 |
| 6.1 本文的结论 | 第45-46页 |
| 6.2 不足与改进 | 第46-48页 |
| 6.2.1 本文的不足 | 第46页 |
| 6.2.2 未来改进 | 第46-48页 |
| 参考文献 | 第48-51页 |
| 致谢 | 第51-52页 |