| 摘要 | 第4-6页 |
| Abstract | 第6-7页 |
| 第一章 绪论 | 第10-17页 |
| 1.1 研究背景 | 第10-12页 |
| 1.2 研究意义 | 第12-13页 |
| 1.3 研究思路和研究框架 | 第13-15页 |
| 1.4 主要创新点 | 第15-17页 |
| 第二章 文献综述及研究假设 | 第17-26页 |
| 2.1 股债相关性 | 第17-19页 |
| 2.1.1 股债相关性的动态结构 | 第17-18页 |
| 2.1.2 股债联动性的影响因素 | 第18-19页 |
| 2.2 非对称性 | 第19-21页 |
| 2.2.1 波动的非对称性及其原因 | 第19-20页 |
| 2.2.2 相关性中的非对称性 | 第20-21页 |
| 2.3 经济政策不确定性(economic policy uncertainty) | 第21-24页 |
| 2.3.1 经济政策不确定性概述 | 第21-22页 |
| 2.3.2 经济政策不确定性指数 | 第22-23页 |
| 2.3.3 经济政策不确定性与股债相关性关系假设 | 第23-24页 |
| 2.4 本章小结 | 第24-26页 |
| 第三章 计量模型 | 第26-30页 |
| 3.1 动态相关性模型概述 | 第26-27页 |
| 3.2 ADCCE模型构建 | 第27-29页 |
| 3.3 本章小结 | 第29-30页 |
| 第四章 实证研究 | 第30-57页 |
| 4.1 数据 | 第30-34页 |
| 4.1.1 数据选取 | 第30-31页 |
| 4.1.2 数据描述 | 第31-34页 |
| 4.2 模型估计 | 第34-39页 |
| 4.2.1 平稳性检验 | 第34页 |
| 4.2.2 模型估计结果 | 第34-36页 |
| 4.2.3 股债的动态相关性 | 第36页 |
| 4.2.4 股债相关性中的非对称性 | 第36-38页 |
| 4.2.5 经济政策不确定性的影响 | 第38-39页 |
| 4.3 估计结果的图形表示 | 第39-55页 |
| 4.3.1 新闻冲击曲面 | 第39-45页 |
| 4.3.2 动态相关性模拟 | 第45-48页 |
| 4.3.3 从历史数据的角度考察非对称性的影响 | 第48-51页 |
| 4.3.4 从历史数据的角度考察经济政策不确定性的影响 | 第51-55页 |
| 4.4 本章小结 | 第55-57页 |
| 第五章 研究结论、政策建议与展望 | 第57-61页 |
| 5.1 研究结论 | 第57-59页 |
| 5.2 政策建议 | 第59-60页 |
| 5.3 研究展望 | 第60-61页 |
| 致谢 | 第61-62页 |
| 参考文献 | 第62-66页 |