| 摘要 | 第5-6页 |
| abstract | 第6页 |
| 第1章 引言 | 第9-14页 |
| 1.1 选题的背景和意义 | 第9-10页 |
| 1.2 文献综述 | 第10-11页 |
| 1.2.1 顺周期效应的定义 | 第10页 |
| 1.2.2 金融体系的顺周期效应及其逆周期监管工具 | 第10-11页 |
| 1.2.3 银行业的顺周期效应及其逆周期监管工具 | 第11页 |
| 1.2.4 证券公司的顺周期效应及其逆周期调节工具 | 第11页 |
| 1.3 研究方法 | 第11页 |
| 1.4 创新点与不足 | 第11-13页 |
| 1.4.1 本文的创新点 | 第11-12页 |
| 1.4.2 本文的局限和未来的研究方向 | 第12-13页 |
| 1.5 论文结构安排 | 第13-14页 |
| 第2章 金融业顺周期效应理论 | 第14-23页 |
| 2.1 金融体系的顺周期效应 | 第14-15页 |
| 2.1.1 资本充足率 | 第14页 |
| 2.1.2 贷款损失准备 | 第14-15页 |
| 2.1.3 公允价值会计的顺周期效应 | 第15页 |
| 2.2 银行业的顺周期效应 | 第15-17页 |
| 2.2.1 市场的不完美与参与者的有限理性 | 第15-16页 |
| 2.2.2 银行业的内在缺陷 | 第16页 |
| 2.2.3 银行业的监管缺陷 | 第16-17页 |
| 2.3 证券公司顺周期效应的形成机理 | 第17-23页 |
| 2.3.1 自营业务与资产管理业务的顺周期效应 | 第17-18页 |
| 2.3.2 经纪业务的顺周期效应 | 第18-20页 |
| 2.3.3 投资银行业务与投资咨询业务的顺周期效应 | 第20-21页 |
| 2.3.4 公允价值会计与证券公司顺周期效应 | 第21-23页 |
| 第3章 我国上市证券公司顺周期效应的实证检验 | 第23-46页 |
| 3.1 实证检验的理论基础 | 第23-27页 |
| 3.1.1 面板数据的平稳性检验 | 第23-25页 |
| 3.1.2 面板数据模型的选择 | 第25-27页 |
| 3.2 我国上市证券公司抗风险能力顺周期效应的实证检验 | 第27-32页 |
| 3.2.1 理论模型 | 第27-28页 |
| 3.2.2 变量说明与数据来源 | 第28-30页 |
| 3.2.3 描述性统计与面板数据的单位根检验 | 第30页 |
| 3.2.4 面板数据的F检验与Hausman检验 | 第30-31页 |
| 3.2.5 面板数据的回归分析 | 第31页 |
| 3.2.6 结论 | 第31-32页 |
| 3.3 我国上市证券公司风险水平顺周期效应的实证检验 | 第32-36页 |
| 3.3.1 理论模型 | 第32页 |
| 3.3.2 变量说明与数据来源 | 第32-34页 |
| 3.3.3 描述性统计与面板数据的单位根检验 | 第34页 |
| 3.3.4 面板数据的F检验与Hausman检验 | 第34-35页 |
| 3.3.5 面板数据的回归分析 | 第35页 |
| 3.3.6 结论 | 第35-36页 |
| 3.4 我国上市证券公司盈利能力顺周期效应的实证检验 | 第36-41页 |
| 3.4.1 理论模型 | 第36-37页 |
| 3.4.2 变量说明与数据来源 | 第37-38页 |
| 3.4.3 描述性统计与面板数据的单位根检验 | 第38-39页 |
| 3.4.4 面板数据的F检验与Hausman检验 | 第39页 |
| 3.4.5 面板数据的回归分析 | 第39-40页 |
| 3.4.6 结论 | 第40-41页 |
| 3.5 我国上市证券公司综合能力顺周期效应的实证检验 | 第41-46页 |
| 3.5.1 理论模型 | 第41-42页 |
| 3.5.2 变量说明与数据来源 | 第42-43页 |
| 3.5.3 描述性统计与面板数据的单位根检验 | 第43页 |
| 3.5.4 面板数据的F检验与Hausman检验 | 第43-44页 |
| 3.5.5 面板数据的回归分析 | 第44页 |
| 3.5.6 结论 | 第44-46页 |
| 第4章 结论与政策建议 | 第46-48页 |
| 参考文献 | 第48-50页 |
| 附录 | 第50-54页 |
| 致谢 | 第54-55页 |
