| 第一章 导论 | 第1-20页 |
| 一、 概念的界 | 第9-11页 |
| 二、 研究背景 | 第11-17页 |
| （一） 理论背景 | 第11-12页 |
| （二） 现实背景 | 第12-17页 |
| 三、 研究方法与目标 | 第17页 |
| （一） 研究方法 | 第17页 |
| （二） 研究目标 | 第17页 |
| 四、 论文框架及创新点 | 第17-20页 |
| （一） 论文框架 | 第17-18页 |
| （二） 论文创新点 | 第18-20页 |
| 第二章 公司法人治理结构的理论基础及其实践 | 第20-37页 |
| 一、 现代公司制企业委托——代理理论 | 第20-24页 |
| （一） 代理人问题产生的原因 | 第20-21页 |
| （二） 解决代理人问题需要考虑的因素 | 第21-24页 |
| 1． 公司所有权：公司股份持有人与公司利益持有人 | 第21-23页 |
| 2． 委托——代理费用（代理成本） | 第23-24页 |
| 3． 建立有效的委托——代理机制所需要的条件 | 第24页 |
| 二、 国内外公司法人治理结构的主要发展模式及其分析 | 第24-34页 |
| （一） 公司所有权法人治理结构的模式 | 第25-27页 |
| 1． 内部家族企业法人治理结构 | 第25页 |
| 2． 内部“银行导向型”法人治理结构 | 第25-26页 |
| 3． 外部“股东主权加竞争性资本市场”的新古典式公司法人治理结构 | 第26-27页 |
| （二） 公司控制权法人治理结构模式 | 第27-34页 |
| 1． 外部市场机制 | 第28页 |
| 2． 公司财务机制 | 第28-29页 |
| 3． 公司董事会 | 第29-32页 |
| 4． 报酬激励 | 第32-34页 |
| 三、 当前公司法人治理结构模式的发展趋势 | 第34-37页 |
| 第三章 公司型证券投资基金法人治理结构的产生、组成及特点 | 第37-55页 |
| 一、 公司型证券投资基金法人治理结构的产生 | 第37-40页 |
| （一） 公司型证券投资基金的组织结构 | 第37-39页 |
| （二） 公司型证券投资基金法人治理结构的产生 | 第39-40页 |
| 二、 公司型证券投资基金法人治理结构的组成 | 第40-47页 |
| （一） 基金投资者的投票权和请求赎回权 | 第40-41页 |
| （二） 基金董事会的作用及组成 | 第41-47页 |
| （三） 基金托管人的监督 | 第47页 |
| 三、 公司型证券投资基金法人治理结构的特点 | 第47-55页 |
| （一） 公司型证券投资基金法人治理结构与基金资产管理 | 第47-48页 |
| （二） 公司型证券投资基金法人治理结构与基金监管 | 第48-50页 |
| （三） 公司型证券投资基金与一般公众持股公司法人治理结构的比较 | 第50-55页 |
| 1． 组织形式和运作特征 | 第50-51页 |
| 2． 变现方式 | 第51页 |
| 3． 财务制度 | 第51-52页 |
| 4． 所有权与投票权 | 第52-53页 |
| 5． 业绩的市场约束 | 第53-55页 |
| 第四章 公司型证券投资基金法人治理结构:基金业绩评估及基金激励约束机制 | 第55-75页 |
| 一、 公司型证券投资基金法人治理结构与基金业绩评估 | 第55-65页 |
| （一） 基金的财务业绩评估 | 第55-57页 |
| 1． 总收益与风险水平 | 第55-56页 |
| 2． 基金费用 | 第56-57页 |
| 3． 支出比率 | 第57页 |
| （二） 基金的市场业绩评估 | 第57-64页 |
| 1． 资本资产定价模型（CAPM）与基金业绩评估 | 第58-59页 |
| 2． 修正的资本资产定价模型与基金管理人市场时机选择能力 | 第59-62页 |
| 3． 基准效率、统计假设与基金业绩测量 | 第62-64页 |
| （三） 另类基金业绩评估：服务质量 | 第64-65页 |
| 二、 公司型证券投资基金法人治理结构与基金约束机制 | 第65-68页 |
| （一） 基金投资者请求赎回权及交易特权的约束 | 第66-67页 |
| 1． 请求赎回权 | 第66页 |
| 2． 交易特权 | 第66-67页 |
| （二） 基金业绩的市场的约束 | 第67-68页 |
| 三、 公司型证券投资基金法人治理结构与基金报酬激励机制 | 第68-75页 |
| （一） 基金管理人报酬激励机制 | 第68-71页 |
| 1． 报酬激励合同 | 第68-69页 |
| 2． 基金管理人的报酬激励机制：报酬合同及基金控制变量 | 第69-71页 |
| （二） 基金董事报酬激励机制 | 第71-75页 |
| 1． 基金董事报酬 | 第71-72页 |
| 2． 基金董事报酬决定因素 | 第72-75页 |
| 第五章 公司型券投资基金法人治理结构:基金董事会组成和董事报酬的实证分析 | 第75-122页 |
| 一、 模型设定 | 第75-78页 |
| （一） 基金董事会组成与基金业绩的两种假说 | 第75-77页 |
| 1． 价值增强性假说 | 第75-76页 |
| 2． 价值不相关性假说 | 第76-77页 |
| （二） 相关模型 | 第77-78页 |
| 1． 基金董事会组成与基金业绩的相关模型 | 第77页 |
| 2． 基金董事报酬与基金业绩的相关模型 | 第77-78页 |
| 3． 基金董事会组成、基金董事报酬和基金业绩的相关模型 | 第78页 |
| 二、 数据来源和样本选择 | 第78-82页 |
| （一） 样本和变量描述 | 第78-80页 |
| （二） 样本特征 | 第80-82页 |
| 三、 基金董事会的组成和基金业绩实证分析 | 第82-96页 |
| （一） 基金董事会组成、混合基金和基金特征相关性 | 第82-84页 |
| （二） 基金董事会组成和基金投资目标 | 第84页 |
| （三） 基金董事会规模、基金董事会下属委员会数量和基金管理人的决定因素 | 第84-87页 |
| （四） 基金董事会的组成和基金业绩的检验 | 第87-96页 |
| 1． 均值检验 | 第88-90页 |
| 2． 回归分析 | 第90-96页 |
| 四、 基金董事报酬与基金业绩之间的相关性分析 | 第96-98页 |
| （一） 利益联盟假说 | 第97页 |
| （二） 工作绩效和复杂性假说 | 第97-98页 |
| （三） 基金董事劳动力市场假说 | 第98页 |
| 五、 基金董事会组成及基金董事报酬与基金业绩之间的相关性分析 | 第98-99页 |
| 六、 实证结论及对我国的启示 | 第99-122页 |
| 第六章 对我国公司型证券投资基金法人治理结构设计的建议 | 第122-142页 |
| 一、 我国现有证券投资基金法人治理结构的现状 | 第122-123页 |
| 二、 我国现有证券投资基金法人治理结构存在的问题 | 第123-128页 |
| 三、 对我国公司型证券投资基金法人治理结构设计的建议 | 第128-142页 |
| 参考文献 | 第142-157页 |
| 致谢 | 第157页 |
