| 摘要 | 第1-6页 |
| ABSTRACT | 第6-16页 |
| 第一章 绪论 | 第16-24页 |
| ·研究背景和意义 | 第16-19页 |
| ·研究背景 | 第16-17页 |
| ·课题的意义 | 第17-19页 |
| ·研究思路和内容结构框架 | 第19-22页 |
| ·研究思路 | 第19页 |
| ·研究内容和结构框架 | 第19-22页 |
| ·主要创新点 | 第22-24页 |
| 第二章 波动率文献综述 | 第24-50页 |
| ·波动率种类、特征和属性 | 第24-30页 |
| ·波动率的种类 | 第24-26页 |
| ·波动率的市场特征 | 第26-29页 |
| ·波动率的属性 | 第29-30页 |
| ·内生波动率模型 | 第30-37页 |
| ·确定性波动率模型 | 第30-32页 |
| ·时间序列模型 | 第32-34页 |
| ·随机波动率模型 | 第34-37页 |
| ·隐含波动率文献综述 | 第37-45页 |
| ·隐含波动率交割结构 | 第37-38页 |
| ·隐含波动率期限结构 | 第38-40页 |
| ·隐含波动率模型 | 第40-44页 |
| ·隐含波动率的风险溢价 | 第44-45页 |
| ·波动率指数的衍生品定价 | 第45页 |
| ·波动率的预测 | 第45-49页 |
| ·内生波动率模型的预测绩效 | 第46-48页 |
| ·隐含波动率的预测绩效 | 第48-49页 |
| ·本章小结 | 第49-50页 |
| 第三章 隐含波动率的近似计算及静态隐含波动面模型 | 第50-71页 |
| ·引言 | 第50-51页 |
| ·瞬时远期波动率和平均隐含波动率 | 第51-52页 |
| ·隐含波动率的近似计算及应用 | 第52-63页 |
| ·加权计算方法和应用 | 第52-57页 |
| ·多项式近似方法和应用 | 第57-62页 |
| ·基于平价期权近似方法 | 第62-63页 |
| ·静态隐含波动面模型的提出 | 第63-69页 |
| ·期权市场价格的平价关系 | 第63-64页 |
| ·期权价格的期限结构 | 第64-65页 |
| ·静态隐含波动面模型建立 | 第65-67页 |
| ·静态隐含波动面模型检验 | 第67-68页 |
| ·静态隐含波动面模型估值的偏差分析 | 第68-69页 |
| ·隐含波动率近似计算方法的比较 | 第69-70页 |
| ·本章小结 | 第70-71页 |
| 第四章 权证发行效应与隐含波动率异常分析 | 第71-104页 |
| ·引言 | 第71-72页 |
| ·权证市场供给制度 | 第72-73页 |
| ·权证分类 | 第72页 |
| ·持续发售、自由发行和创设 | 第72-73页 |
| ·期权和权证发行效应 | 第73-77页 |
| ·理论假说及实证支持 | 第73页 |
| ·期权发行效应 | 第73-75页 |
| ·权证发行效应 | 第75-77页 |
| ·内地权证发行效应实证研究 | 第77-89页 |
| ·研究方法 | 第77-79页 |
| ·样本数据 | 第79-80页 |
| ·认股权证价格和流动性效应 | 第80-85页 |
| ·认沽权证价格和流动性效应 | 第85-88页 |
| ·波动率效应 | 第88-89页 |
| ·隐含波动率异常的影响因子分析 | 第89-102页 |
| ·权证隐含波动率和历史波动率 | 第89-91页 |
| ·净买压力与隐含波动率异常 | 第91-92页 |
| ·模型构造 | 第92-93页 |
| ·样本数据 | 第93-96页 |
| ·统计结果 | 第96-100页 |
| ·权证与股票收益率的关系检验 | 第100-102页 |
| ·本章小结 | 第102-104页 |
| 第五章 平方根随机隐含波动面模型及其无套利漂移限制 | 第104-129页 |
| ·引言 | 第104-105页 |
| ·隐含波动率的经验特征 | 第105-110页 |
| ·权证市场 | 第105-107页 |
| ·股指期权市场 | 第107-110页 |
| ·隐含波动率的含义和风险管理 | 第110页 |
| ·多因子随机隐含波动面模型 | 第110-114页 |
| ·多因子模型 | 第111-113页 |
| ·多因子模型的评述 | 第113-114页 |
| ·平方根随机隐含波动面模型及其无套利漂移 | 第114-122页 |
| ·模型假设 | 第114-115页 |
| ·模型的选择 | 第115-116页 |
| ·解的存在性 | 第116-120页 |
| ·无套利漂移限制 | 第120-121页 |
| ·无套利漂移限制的解释 | 第121-122页 |
| ·关于无套利漂移限制的讨论 | 第122-127页 |
| ·几个特殊情况 | 第122-123页 |
| ·杠杆效应 | 第123-124页 |
| ·无限问题 | 第124-125页 |
| ·平价期权无套利漂移的到期日性质 | 第125-127页 |
| ·隐含波动率与远期波动率 | 第127页 |
| ·本章小结 | 第127-129页 |
| 第六章 基于无套利漂移限制的期权定价 | 第129-144页 |
| ·引言 | 第129页 |
| ·利用远期波动率定价标准期权 | 第129-133页 |
| ·远期波动率 | 第130页 |
| ·实例检验 | 第130-133页 |
| ·隐含方差期权定价 | 第133-143页 |
| ·隐含方差期权满足的偏微分方差 | 第134-135页 |
| ·隐含方差风险的对冲 | 第135-137页 |
| ·数值实例 | 第137-143页 |
| ·本章小结 | 第143-144页 |
| 第七章 总结和展望 | 第144-147页 |
| ·本文主要工作和结论 | 第144-145页 |
| ·未来研究展望 | 第145-147页 |
| 参考文献 | 第147-157页 |
| 在读期间发表论文情况 | 第157-158页 |
| 致谢 | 第158-160页 |