基于VAR模型的我国股票市盈率与通货膨胀关系的实证研究
| 摘要 | 第1-4页 |
| ABSTRACT | 第4-9页 |
| 1 绪论 | 第9-13页 |
| ·研究的背景及意义 | 第9-10页 |
| ·研究思路与论文框架结构 | 第10-12页 |
| ·本文的创新与不足之处 | 第12-13页 |
| 2 国内外研究现状 | 第13-17页 |
| ·国外研究现状 | 第13-14页 |
| ·国内研究现状 | 第14-15页 |
| ·对国内外研究现状的评价和比较 | 第15-17页 |
| 3 理论介绍与模型概述 | 第17-26页 |
| ·通货膨胀 | 第17-21页 |
| ·需求拉动型通货膨胀 | 第18-19页 |
| ·成本推动型通货膨胀 | 第19页 |
| ·结构性通货膨胀 | 第19-20页 |
| ·输入型通货膨胀 | 第20页 |
| ·抑制性通货膨胀 | 第20-21页 |
| ·市盈率 | 第21-23页 |
| ·静态市盈率 | 第22页 |
| ·动态市盈率 | 第22-23页 |
| ·对当前中国通货膨胀和A股市场股票市盈率的认识 | 第23-24页 |
| ·VAR模型的介绍 | 第24-26页 |
| 4 指标选取及实证方法简介 | 第26-32页 |
| ·指标选取 | 第26-27页 |
| ·通货膨胀率的选取 | 第26页 |
| ·市盈率的选取 | 第26-27页 |
| ·实证方法简介 | 第27-32页 |
| ·时间序列平稳性检验 | 第27-28页 |
| ·协整的定义和检验 | 第28-30页 |
| ·Granger因果关系检验 | 第30-32页 |
| 5 我国股票市盈率与通货膨胀关系的实证研究 | 第32-43页 |
| ·数据选取及基本统计分析 | 第32-36页 |
| ·数据选取和图形分析 | 第32-34页 |
| ·描述性统计与数据处理 | 第34-36页 |
| ·实证结果分析 | 第36-41页 |
| ·ADF单位根检验 | 第36-37页 |
| ·Johansen协整检验 | 第37-38页 |
| ·Granger因果关系检验 | 第38页 |
| ·VAR模型的建立和脉冲响应分析 | 第38-41页 |
| ·结论及其成因分析 | 第41-43页 |
| 6 政策建议 | 第43-50页 |
| ·抑制通货膨胀、稳定市场 | 第43-46页 |
| ·规范证券市场建设 | 第46-48页 |
| ·加强证券市场的法律制度建设 | 第47页 |
| ·加强证券市场的行政监管 | 第47页 |
| ·加强证券市场的自律管理 | 第47-48页 |
| ·正确引导投资者客观地认识市场 | 第48-50页 |
| 参考文献 | 第50-53页 |
| 后记 | 第53-54页 |
