| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 1 绪论 | 第8-12页 |
| 1.1 选题背景与意义 | 第8-9页 |
| 1.2 研究思路与方法 | 第9页 |
| 1.2.1 研究思路 | 第9页 |
| 1.2.2 研究方法 | 第9页 |
| 1.3 研究内容和结构安排 | 第9-11页 |
| 1.4 创新之处 | 第11-12页 |
| 2 文献综述 | 第12-20页 |
| 2.1 货币政策理论研究 | 第12-13页 |
| 2.2 货币政策溢出效应的理论研究 | 第13-15页 |
| 2.2.1 国外理论研究 | 第13-14页 |
| 2.2.2 国内理论综述 | 第14-15页 |
| 2.3 货币政策溢出的实证研究 | 第15-17页 |
| 2.3.1 国外实证研究 | 第15-16页 |
| 2.3.2 国内实证研究 | 第16-17页 |
| 2.4 货币政策有效性理论概述 | 第17-19页 |
| 2.5 对上述文献的总结 | 第19-20页 |
| 3 美国货币政策溢出效应的机理分析 | 第20-29页 |
| 3.1 开放经济下货币政策传导的理论研究 | 第20-24页 |
| 3.1.1 蒙代尔-弗莱明-多恩布什模型 | 第20-23页 |
| 3.1.2 新开放经济宏观经济学模型 | 第23-24页 |
| 3.1.3 对模型的简要评述 | 第24页 |
| 3.2 美国货币政策溢出效应的溢出路径分析 | 第24-29页 |
| 3.2.1 利率渠道 | 第25页 |
| 3.2.2 汇率渠道 | 第25-26页 |
| 3.2.3 国际贸易渠道 | 第26-27页 |
| 3.2.4 国际资本流动渠道 | 第27-29页 |
| 4 美国货币政策对中国经济溢出效应的实证检验 | 第29-42页 |
| 4.1 模型构建 | 第29-32页 |
| 4.1.1 SVAR模型的基本结构 | 第29-30页 |
| 4.1.2 模型分析方法 | 第30-31页 |
| 4.1.3 SVAR模型的识别 | 第31-32页 |
| 4.2 变量选取与数据处理 | 第32-34页 |
| 4.3 数据检验 | 第34-37页 |
| 4.3.1 数据平稳性检验 | 第34-35页 |
| 4.3.2 确定模型的最优滞后期 | 第35-36页 |
| 4.3.3 Granger因果关系检验 | 第36-37页 |
| 4.4 脉冲响应分析 | 第37-40页 |
| 4.4.1 美国货币政策对我国利率的脉冲响应分析 | 第37-38页 |
| 4.4.2 美国货币政策对我国产出的脉冲响应分析 | 第38页 |
| 4.4.3 美国货币政策对我国净出口的脉冲响应分析 | 第38-39页 |
| 4.4.4 美国货币政策对中美汇率的脉冲响应分析 | 第39-40页 |
| 4.5 美国退出QE政策前后对我国经济溢出效应的比较分析 | 第40-42页 |
| 5 结论与政策建议 | 第42-45页 |
| 5.1 本文主要结论 | 第42-43页 |
| 5.2 政策建议 | 第43-44页 |
| 5.3 进一步研究的方向 | 第44-45页 |
| 参考文献 | 第45-48页 |
| 附录 | 第48-51页 |
| 致谢 | 第51页 |