| 摘要 | 第4-8页 |
| ABSTRACT | 第8-13页 |
| 1. 绪论 | 第17-25页 |
| 1.1 研究背景 | 第17-19页 |
| 1.2 研究意义 | 第19-20页 |
| 1.3 研究方法 | 第20-21页 |
| 1.4 研究内容 | 第21-23页 |
| 1.5 创新之处 | 第23-25页 |
| 2. 文献综述 | 第25-38页 |
| 2.1 流动性及测度 | 第25-28页 |
| 2.1.1 流动性指标 | 第25-27页 |
| 2.1.2 流动性四维理论 | 第27-28页 |
| 2.2 流动性风险 | 第28-32页 |
| 2.2.1 理论研究 | 第29-30页 |
| 2.2.2 实证研究 | 第30-32页 |
| 2.3 Copula理论与运用 | 第32-36页 |
| 2.3.1 Copula研究概况 | 第32-34页 |
| 2.3.2 藤Copula研究概况 | 第34-36页 |
| 2.4 简要评述 | 第36-38页 |
| 3. 研究设计 | 第38-56页 |
| 3.1 风险测度框架 | 第38-41页 |
| 3.1.1 BDSS模型 | 第38-39页 |
| 3.1.2 修正的BDSS模型 | 第39-40页 |
| 3.1.3 再修正的BDSS模型 | 第40-41页 |
| 3.2 市场风险分析 | 第41-43页 |
| 3.3 流动性模型 | 第43-47页 |
| 3.3.1 自回归条件泊松模型(Autoregressive Conditional Poisson,ACP) | 第44-45页 |
| 3.3.2 自回归条件双泊松模型(Autoregressive Conditional Double Poisson,ACDP) | 第45-46页 |
| 3.3.3 ACDP模型估计 | 第46-47页 |
| 3.4 相依关系测度 | 第47-54页 |
| 3.4.1 Pair Copula函数 | 第47-49页 |
| 3.4.2 藤Copula结构 | 第49-51页 |
| 3.4.3 藤Copula参数估计 | 第51页 |
| 3.4.4 蒙特卡洛模拟法 | 第51-53页 |
| 3.4.5 Copula框架 | 第53-54页 |
| 3.5 数据来源与计算说明 | 第54-55页 |
| 3.6 本章小结 | 第55-56页 |
| 4. 实证研究 | 第56-73页 |
| 4.1 变量描述性统计 | 第56-58页 |
| 4.2 模型选择与建立 | 第58-66页 |
| 4.2.1 收益率建模 | 第58-61页 |
| 4.2.2 相对价差建模 | 第61-64页 |
| 4.2.3 绝对价差建模 | 第64-66页 |
| 4.3 预测效果分析 | 第66-71页 |
| 4.3.1 Pair-Copula函数选择 | 第66-67页 |
| 4.3.2 收益率藤Copula参数估计 | 第67-69页 |
| 4.3.3 收益率与价差二元Copula估计 | 第69-70页 |
| 4.3.4 蒙特卡洛模拟计算La-VaR | 第70-71页 |
| 4.4 有效性检验 | 第71-72页 |
| 4.5 本章小结 | 第72-73页 |
| 5. 结论和建议 | 第73-76页 |
| 5.1 研究结论 | 第73-74页 |
| 5.2 相关建议 | 第74-75页 |
| 5.3 研究展望 | 第75-76页 |
| 参考文献 | 第76-82页 |
| 致谢 | 第82页 |