股票价格波动与宏观经济相互关系的实证研究
| 摘要 | 第5-6页 |
| ABSTRACT | 第6页 |
| 第1章 绪论 | 第9-14页 |
| 1.1 选题背景及研究意义 | 第9-10页 |
| 1.2 文献综述 | 第10-12页 |
| 1.2.1 国外研究现状 | 第10-11页 |
| 1.2.2 国内研究现状 | 第11-12页 |
| 1.3 研究思路及论文结构 | 第12-13页 |
| 1.3.1 研究思路 | 第12-13页 |
| 1.3.2 论文结构 | 第13页 |
| 1.4 本文的创新与不足 | 第13-14页 |
| 第2章 宏观经济与股票市场关系的理论分析 | 第14-20页 |
| 2.1 宏观经济影响股票市场的理论 | 第14-17页 |
| 2.1.1 经济增长影响理论 | 第14-15页 |
| 2.1.2 货币政策效应 | 第15-16页 |
| 2.1.3 汇率机制效应 | 第16-17页 |
| 2.1.4 通货膨胀效应 | 第17页 |
| 2.2 股票市场影响宏观经济的理论 | 第17-20页 |
| 2.2.1 AK模型 | 第17-18页 |
| 2.2.2 股票定价模型 | 第18-19页 |
| 2.2.3 托宾的Q理论 | 第19页 |
| 2.2.4 财富效应理论 | 第19-20页 |
| 第3章 研究方法介绍 | 第20-28页 |
| 3.1 因子分析 | 第20页 |
| 3.2 单位根检验 | 第20-21页 |
| 3.3 向量自回归模型 | 第21-28页 |
| 3.3.1 滞后期的选择 | 第22-23页 |
| 3.3.2 协整检验 | 第23-24页 |
| 3.3.3 VEC模型 | 第24页 |
| 3.3.4 格兰杰因果检验 | 第24-25页 |
| 3.3.5 脉冲响应函数 | 第25-26页 |
| 3.3.6 方差分解 | 第26-28页 |
| 第4章 实证分析 | 第28-39页 |
| 4.1 变量的选取及说明 | 第28页 |
| 4.2 数据预处理 | 第28-32页 |
| 4.2.1 季节性调整 | 第29页 |
| 4.2.2 因子分析 | 第29-32页 |
| 4.3 ADF检验 | 第32-33页 |
| 4.4 VEC模型建立 | 第33-39页 |
| 4.4.1 滞后期的选择 | 第33页 |
| 4.4.2 协整检验 | 第33-35页 |
| 4.4.3 VEC模型估计 | 第35-36页 |
| 4.4.4 格兰杰因果分析 | 第36页 |
| 4.4.5 脉冲响应函数 | 第36-38页 |
| 4.4.6 方差分解 | 第38-39页 |
| 第5章 总结与建议 | 第39-41页 |
| 5.1 总结 | 第39页 |
| 5.2 建议 | 第39-41页 |
| 参考文献 | 第41-43页 |
| 致谢 | 第43页 |
