订单流不平衡与信息到达研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5-6页 |
| 第一章 绪论 | 第9-13页 |
| 1.1 研究背景 | 第9-10页 |
| 1.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.3 研究内容与章节安排 | 第11-13页 |
| 1.3.1 研究内容 | 第11-12页 |
| 1.3.2 章节安排 | 第12-13页 |
| 第二章 理论基础与文献综述 | 第13-21页 |
| 2.1 有效市场假说 | 第13-14页 |
| 2.1.1 有效市场假说的发展 | 第13页 |
| 2.1.2 有效市场假说的前提假设 | 第13-14页 |
| 2.1.3 有效市场假说的形式 | 第14页 |
| 2.2 金融市场微观结构理论 | 第14-17页 |
| 2.2.1 理论发展 | 第14-15页 |
| 2.2.2 价格发现模型 | 第15-17页 |
| 2.3 订单流不平衡、信息与价格 | 第17-21页 |
| 2.3.1 订单流不平衡与信息揭示 | 第17-19页 |
| 2.3.2 信息对价格的影响 | 第19-21页 |
| 第三章 订单流不平衡的价格冲击效应 | 第21-28页 |
| 3.1 引言 | 第21-22页 |
| 3.2 假说的提出 | 第22-23页 |
| 3.3 指标选取与实证研究设计 | 第23-25页 |
| 3.3.1 订单流不平衡指标 | 第23页 |
| 3.3.2 实证研究设计 | 第23-25页 |
| 3.4 实证结果分析 | 第25-26页 |
| 3.4.1 样本数据来源及整理 | 第25页 |
| 3.4.2 实证研究结果分析 | 第25-26页 |
| 3.5 本章小结 | 第26-28页 |
| 第四章 公共信息到达和订单流不平衡 | 第28-43页 |
| 4.1 引言 | 第28-29页 |
| 4.2 假说的提出 | 第29-30页 |
| 4.3 研究方法 | 第30-35页 |
| 4.3.1 事件研究方法简述 | 第30-33页 |
| 4.3.2 指标构建 | 第33-34页 |
| 4.3.3 回归分析 | 第34-35页 |
| 4.4 实证研究 | 第35-42页 |
| 4.4.1 样本选择与数据来源 | 第35-38页 |
| 4.4.2 结果分析 | 第38-42页 |
| 4.5 本章小结 | 第42-43页 |
| 第五章 广义非预期信息到达与订单流不平衡 | 第43-60页 |
| 5.1 引言 | 第43-44页 |
| 5.2 假说的提出 | 第44页 |
| 5.3 研究方法 | 第44-49页 |
| 5.3.1 日内极端价格变化的识别 | 第45-46页 |
| 5.3.2 广义非预期信息到达期间的市场动态刻画 | 第46-48页 |
| 5.3.3 广义非预期信息到达之后的信息消化过程 | 第48-49页 |
| 5.4 实证结果及分析 | 第49-59页 |
| 5.4.1 信息到达期间的各市场变量变化曲线 | 第49-55页 |
| 5.4.2 信息到达后订单流对价格的作用模式 | 第55-59页 |
| 5.5 本章小结 | 第59-60页 |
| 第六章 总结 | 第60-62页 |
| 参考文献 | 第62-67页 |
| 发表论文和参加科研情况说明 | 第67-68页 |
| 致谢 | 第68页 |
