| 中文摘要 | 第3-4页 |
| 英文摘要 | 第4页 |
| 1 绪论 | 第7-14页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第7-8页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第7-8页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第8页 |
| 1.2 国内外研究现状 | 第8-11页 |
| 1.2.1 关于股价差研究 | 第8-9页 |
| 1.2.2 对我国AH股价差问题研究 | 第9-10页 |
| 1.2.3 对投资者情绪及其度量的研究 | 第10-11页 |
| 1.2.4 小结 | 第11页 |
| 1.3 研究思路和研究方法 | 第11-13页 |
| 1.3.1 研究思路 | 第11-12页 |
| 1.3.2 研究方法 | 第12-13页 |
| 1.4 研究贡献与不足 | 第13-14页 |
| 1.4.1 研究贡献 | 第13页 |
| 1.4.2 研究不足 | 第13-14页 |
| 2 双重上市公司AH股价差问题的理论分析 | 第14-22页 |
| 2.1 双重上市公司股价差异状况概述 | 第14-17页 |
| 2.2 中国双重上市公司股价差因素的分析 | 第17-20页 |
| 2.2.1 信息不对称假说 | 第17-18页 |
| 2.2.2 需求弹性差异假说 | 第18页 |
| 2.2.3 流动性差异假说 | 第18-19页 |
| 2.2.4 风险偏好差异假说 | 第19页 |
| 2.2.5 市场指数对Ａ-Ｈ价差的影响 | 第19-20页 |
| 2.2.6 汇率预期 | 第20页 |
| 2.3 投资者情绪对AH股价差的影响 | 第20-22页 |
| 3 投资者情绪构造 | 第22-26页 |
| 3.1 市场综合投资情绪指数构造方法 | 第22-23页 |
| 3.2 SENTIMENT_t~⊥源指标选取及数据来源 | 第23-24页 |
| 3.3 指标计算步骤 | 第24页 |
| 3.4 计算结果及描述性特征 | 第24-26页 |
| 4 投资者情绪对AH股价差影响实证研究设计 | 第26-40页 |
| 4.1 样本选取及数据来源 | 第26页 |
| 4.2 模型变量的选取 | 第26-33页 |
| 4.2.1 被解释变量的选取（premium_(i.t) ） | 第26-30页 |
| 4.2.2 解释变量 | 第30页 |
| 4.2.3 控制变量 | 第30-32页 |
| 4.2.4 虚拟变量（ D ） | 第32-33页 |
| 4.3 模型变量的描述性统计 | 第33-35页 |
| 4.4 计量模型的构造 | 第35-36页 |
| 4.5 动态面板计结果与分析 | 第36-40页 |
| 4.5.1 实证结果 | 第36-38页 |
| 4.5.2 实证结果分析 | 第38-40页 |
| 5 政策建议 | 第40-42页 |
| 5.1 对投资者的建议 | 第40页 |
| 5.2 对企业的建议 | 第40页 |
| 5.3 对政府的建议 | 第40-42页 |
| 6 结论 | 第42-43页 |
| 致谢 | 第43-44页 |
| 参考文献 | 第44-45页 |