| 摘要 | 第4-6页 |
| ABSTRACT | 第6-7页 |
| 第一章 导论 | 第10-20页 |
| 1.1 选题背景与研究意义 | 第10-11页 |
| 1.1.1 选题背景 | 第10-11页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第11页 |
| 1.2 国内外研究现状综述 | 第11-16页 |
| 1.2.1 融资融券能加大股票的波动性 | 第12-13页 |
| 1.2.2 融资融券抑制股票的波动性 | 第13-15页 |
| 1.2.3 融资融券对股票的波动性作用不大 | 第15-16页 |
| 1.3 研究框架与方法 | 第16-18页 |
| 1.3.1 研究框架 | 第16-17页 |
| 1.3.2 技术路线图 | 第17页 |
| 1.3.3 主要研究方法 | 第17-18页 |
| 1.4 研究的创新与不足 | 第18-20页 |
| 1.4.1 研究的创新点 | 第18页 |
| 1.4.2 研究不足 | 第18-20页 |
| 第二章 融资融券的基本功能与深圳中小板股票市场 | 第20-32页 |
| 2.1 融资融券交易制度的基本功能 | 第20-22页 |
| 2.1.1 抑制波动性 | 第20页 |
| 2.1.2 增强流动性 | 第20-22页 |
| 2.1.3 规避风险 | 第22页 |
| 2.2 融资融券对波动性影响的作用机制 | 第22-25页 |
| 2.2.1 融资交易对波动性影响的作用机制 | 第23-24页 |
| 2.2.2 融券交易对波动性影响的作用机制 | 第24-25页 |
| 2.3 深圳中小板融资融券业务分析 | 第25-32页 |
| 2.3.1 我国融资融券业务的发展历程和现状 | 第25-29页 |
| 2.3.2 深圳中小板发展概述 | 第29-30页 |
| 2.3.3 深圳中小板块融资融券的发展现状 | 第30-32页 |
| 第三章 融资融券对深圳中小板市场波动性的影响研究 | 第32-48页 |
| 3.1 研究方法及相关模型介绍 | 第32-35页 |
| 3.1.1 研究方法设计 | 第32-33页 |
| 3.1.2 相关模型的介绍 | 第33-35页 |
| 3.2 数据选取与检验 | 第35-39页 |
| 3.2.1 样本数据的选取 | 第35-36页 |
| 3.2.2 样本数据的处理 | 第36-39页 |
| 3.3 平稳性检验 | 第39-40页 |
| 3.4 融资、融券交易对深圳中小板市场波动性的影响研究 | 第40-48页 |
| 3.4.1 融资、融券业务对深圳中小板市场波动性的VAR模型估计 | 第40-44页 |
| 3.4.2 融资、融券业务对深圳中小板市场波动性的Granger因果检验 | 第44-45页 |
| 3.4.3 脉冲响应及方差分解 | 第45-48页 |
| 第四章 融资融券对深圳中小板个股波动性的影响研究 | 第48-57页 |
| 4.1 研究方法设计说明 | 第48-53页 |
| 4.1.1 模型的相关介绍 | 第49-50页 |
| 4.1.2 数据比较与检验 | 第50-53页 |
| 4.2 融资融券业务对深圳中小板块标的股票波动性影响的实证分析 | 第53-57页 |
| 4.2.1 自回归方程(ARCH)的建立 | 第53-55页 |
| 4.2.2 GARCH模型的建立 | 第55-57页 |
| 第五章 结论和启示 | 第57-61页 |
| 5.1 主要结论 | 第57-58页 |
| 5.2 对深圳中小板股票市场的启示 | 第58-61页 |
| 参考文献 | 第61-65页 |
| 致谢 | 第65-66页 |
| 攻读学位期间发表的论文及参加的课题 | 第66页 |
