| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 第1章 绪论 | 第8-19页 |
| 1.1 研究背景和意义 | 第8-11页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第8-10页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.2 国内外文献综述 | 第11-17页 |
| 1.2.1 国外研究现状 | 第11-14页 |
| 1.2.2 国内研究现状 | 第14-16页 |
| 1.2.3 国内外文献综述简析 | 第16-17页 |
| 1.3 研究内容 | 第17-19页 |
| 第2章 理论基础与研究假设 | 第19-39页 |
| 2.1 投资者关注的心理学基础 | 第19-24页 |
| 2.1.1 注意的概述 | 第19-20页 |
| 2.1.2 选择性注意理论 | 第20-21页 |
| 2.1.3 分配性注意理论 | 第21-24页 |
| 2.2 投资者关注相关的理论模型 | 第24-27页 |
| 2.2.1 理性疏忽模型 | 第25-26页 |
| 2.2.2 异质注意力模型 | 第26-27页 |
| 2.3 投资者关注对股票市场影响的机理 | 第27-30页 |
| 2.3.1 基于选择性注意提出的假说 | 第27-29页 |
| 2.3.2 基于分配性注意提出的假说 | 第29-30页 |
| 2.4 投资者关注的衡量 | 第30-33页 |
| 2.4.1 市场指标 | 第30页 |
| 2.4.2 媒体报道 | 第30-31页 |
| 2.4.3 搜索数据 | 第31-32页 |
| 2.4.4 投资者关注的度量方式的发展和比较 | 第32-33页 |
| 2.5 市场性关注对投资者交易的影响机制 | 第33-36页 |
| 2.6 研究假设 | 第36-37页 |
| 2.7 本章小结 | 第37-39页 |
| 第3章 模型设定及数据选取 | 第39-50页 |
| 3.1 样本选择 | 第39-40页 |
| 3.1.1 样本区间的选择 | 第39页 |
| 3.1.2 牛熊市的划分 | 第39-40页 |
| 3.2 指标和数据选取 | 第40-46页 |
| 3.2.1 投资者对市场关注度的度量 | 第40-45页 |
| 3.2.2 投资者交易行为的度量 | 第45-46页 |
| 3.3 模型构建 | 第46-49页 |
| 3.3.1 ARDL模型的协整检验 | 第46-47页 |
| 3.3.2 ARDL模型的估计 | 第47-49页 |
| 3.4 本章小结 | 第49-50页 |
| 第4章 实证结果及分析 | 第50-64页 |
| 4.1 描述性统计 | 第50-51页 |
| 4.2 平稳性检验和协整分析 | 第51-52页 |
| 4.3 传统衡量指标与百度指数的对比 | 第52-54页 |
| 4.3.1 相关性分析 | 第52-53页 |
| 4.3.2 Granger因果检验 | 第53-54页 |
| 4.4 投资者关注对投资者交易行为的影响 | 第54-62页 |
| 4.4.1 总体样本下投资者关注对投资者交易行为的影响 | 第54-57页 |
| 4.4.2 牛熊市状态下投资者关注对投资者交易量的影响 | 第57-60页 |
| 4.4.3 牛熊市状态下投资者关注对投资者净买入的影响 | 第60-62页 |
| 4.5 本章小结 | 第62-64页 |
| 结论 | 第64-66页 |
| 参考文献 | 第66-72页 |
| 致谢 | 第72页 |
