实物期权理论下济南城市轨道交通的投资决策
| 中文摘要 | 第8-9页 |
| ABSTRACT | 第9页 |
| 第一章 绪论 | 第10-15页 |
| 1.1 选题背景和研究目的 | 第10页 |
| 1.2 传统投资决策方法 | 第10-13页 |
| 1.3 实物期权方法与国内外研究 | 第13-14页 |
| 1.4 特色与创新 | 第14-15页 |
| 第二章 济南市城市轨道交通项目投资现状 | 第15-19页 |
| 2.1 济南市R1项目的投资特点 | 第15页 |
| 2.2 济南市R1地铁项目各项参数的确定 | 第15-17页 |
| 2.2.1 项目价值 | 第15-16页 |
| 2.2.2 执行价格 | 第16页 |
| 2.2.3 到期期限 | 第16页 |
| 2.2.4 无风险利率 | 第16页 |
| 2.2.5 资产波动率 | 第16-17页 |
| 2.3 济南市R1地铁项目的传统决策 | 第17-19页 |
| 第三章 实物期权理论下的城市轨道交通项目投资 | 第19-33页 |
| 3.1 金融期权与实物期权的对比 | 第19页 |
| 3.2 实物期权模型 | 第19-33页 |
| 3.2.1 期权定价公式 | 第19-22页 |
| 3.2.2 多期二叉树模型 | 第22-33页 |
| 第四章 城市轨道交通项目的延迟期权基本模型 | 第33-47页 |
| 4.1 背景及假设 | 第33页 |
| 4.2 动态规划求解 | 第33-40页 |
| 4.3 模型的改良 | 第40-47页 |
| 4.3.1 项目的价值 | 第41-44页 |
| 4.3.2 期权的价值 | 第44-47页 |
| 第五章 城市轨道交通项目的序列投资模型 | 第47-51页 |
| 5.1 背景及假设 | 第47-48页 |
| 5.2 模型的求解 | 第48-51页 |
| 第六章 不完备市场下城市轨道交通项目的基本模型 | 第51-56页 |
| 6.1 模型的基本理论 | 第51-53页 |
| 6.1.1 模型的基本假设 | 第51页 |
| 6.1.2 最大-最小期望 | 第51-52页 |
| 6.1.3 Choquet期望 | 第52页 |
| 6.1.4 Chen[2005]的定理 | 第52-53页 |
| 6.2 模型的求解 | 第53-56页 |
| 第七章 总结与展望 | 第56-58页 |
| 附录 | 第58-64页 |
| 致谢 | 第64-65页 |
| 参考文献 | 第65-67页 |
| 学位论文评阅及答辩情况表 | 第67页 |
