| 摘要 | 第4-6页 |
| Abstract | 第6-7页 |
| 1 绪论 | 第10-19页 |
| 1.1 研究背景与研究意义 | 第10-11页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第10页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.2 文献综述 | 第11-14页 |
| 1.2.1 国外研究现状 | 第11-12页 |
| 1.2.2 国内研究现状 | 第12-14页 |
| 1.2.3 国内外研究文献述评 | 第14页 |
| 1.3 研究内容 | 第14-15页 |
| 1.4 研究思路与方法 | 第15-17页 |
| 1.4.1 研究思路 | 第15-17页 |
| 1.4.2 研究方法 | 第17页 |
| 1.5 本文的研究创新点 | 第17-19页 |
| 2 证券公司融资融券市场风险的相关理论 | 第19-30页 |
| 2.1 融资融券市场风险的相关概念 | 第19页 |
| 2.2 融资融券市场风险管理概述 | 第19-20页 |
| 2.2.1 融资融券市场风险管理的内涵 | 第19-20页 |
| 2.2.2 融资融券市场风险管理的程序设计 | 第20页 |
| 2.3 市场风险管理的相关理论 | 第20-30页 |
| 2.3.1 VaR模型 | 第21-24页 |
| 2.3.2 CVaR模型 | 第24-26页 |
| 2.3.3 GARCH模型的VaR和CVaR计算 | 第26-30页 |
| 3 A证券公司融资融券业务及市场风险控制概述 | 第30-49页 |
| 3.1 我国融资融券业务的发展现状 | 第30-36页 |
| 3.1.1 我国证券业的发展现状 | 第30-31页 |
| 3.1.2 我国融券融资交易的发展现状 | 第31-36页 |
| 3.2 A证券公司融资融券业务发展概况 | 第36-40页 |
| 3.2.1 A证券公司简介 | 第36-39页 |
| 3.2.2 A证券公司融资融券业务的发展现状 | 第39-40页 |
| 3.3 A证券公司融资融券市场风险的表现及成因分析 | 第40-42页 |
| 3.3.1 A证券公司融资融券市场风险的表现 | 第40-41页 |
| 3.3.2 A证券公司融资融券市场风险的成因 | 第41-42页 |
| 3.4 A证券公司融资融券市场风险控制概况 | 第42-49页 |
| 3.4.1 A证券公司的融资融券市场风险管理机制 | 第42-48页 |
| 3.4.2 A证券公司的融资融券市场风险控制现状 | 第48-49页 |
| 4 基于CVaR法进行融资融券市场风险控制的案例分析 | 第49-63页 |
| 4.1 样本数据的选取与处理 | 第49-50页 |
| 4.1.1 样本数据的选择 | 第49页 |
| 4.1.2 计算指标的选取 | 第49-50页 |
| 4.1.3 收益率序列的计算 | 第50页 |
| 4.2 数据的统计特征分析 | 第50-55页 |
| 4.2.1 收益率序列的正态性检验 | 第51-52页 |
| 4.2.2 收益率序列的平稳性检验 | 第52-53页 |
| 4.2.3 收益率序列的ARCH效应检验 | 第53-55页 |
| 4.3 GARCH模型建立 | 第55-57页 |
| 4.4 基于GARCH模型的VaR和CVaR计算 | 第57-61页 |
| 4.4.1 基于GARCH(1,1)-t模型的VaR计算 | 第57-59页 |
| 4.4.2 基于GARCH(1,1)-t模型的CVaR值计算 | 第59-60页 |
| 4.4.3 VaR和CVaR的事后检验 | 第60-61页 |
| 4.5 本章小结 | 第61-63页 |
| 5 结论和政策建议 | 第63-69页 |
| 5.1 结论 | 第63页 |
| 5.2 A证券公司融资融券市场风险控制的政策建议 | 第63-68页 |
| 5.2.1“事前”健全融资融券内部控制体系 | 第64-65页 |
| 5.2.2“事中”建立基于CVaR的动态保证金制度和风险预警系统 | 第65-67页 |
| 5.2.3“事后”构建融资融券市场风险处置机制和市场风险披露机制 | 第67-68页 |
| 5.3 研究不足和研究展望 | 第68-69页 |
| 参考文献 | 第69-72页 |
| 附录A：A证券公司的组织构架图 | 第72-73页 |
| 致谢 | 第73页 |
