基于脉冲响应函数的国内黄金期货价格变动的影响因素分析
| 内容摘要 | 第1-5页 |
| ABSTRACT | 第5-8页 |
| 第一章 绪论 | 第8-13页 |
| 第一节 选题背景与研究意义 | 第8-9页 |
| 一、 选题背景 | 第8-9页 |
| 二、 研究意义 | 第9页 |
| 第二节 国内外研究动态 | 第9-10页 |
| 一、 期货价格同现货价格之间的关联性研究 | 第9页 |
| 二、 黄金价格同美元、石油价格等影响因素的研究 | 第9-10页 |
| 三、 国内市场同国际市场的比较研究 | 第10页 |
| 第三节 研究思路及方法 | 第10-12页 |
| 一、 研究思路 | 第10-11页 |
| 二、 研究方法 | 第11-12页 |
| 第四节 创新之处及不足 | 第12-13页 |
| 第二章 我国黄金期货发展历程及影响因素分析 | 第13-24页 |
| 第一节 我国黄金期货发展历程 | 第13页 |
| 第二节 黄金期货的影响因素分析 | 第13-24页 |
| 一、 黄金的生产供需 | 第14-18页 |
| 二、 世界主要货币汇率(以美元汇率为例) | 第18-20页 |
| 三、 石油价格 | 第20-21页 |
| 四、 央行黄金储备和利率 | 第21页 |
| 五、 大宗商品价格 | 第21-22页 |
| 六、 基金持有黄金量 | 第22页 |
| 七、 通货膨胀对黄金的影响 | 第22-23页 |
| 八、 地缘政治对黄金的影响 | 第23-24页 |
| 第三章 模型的选取及理论解释 | 第24-27页 |
| 第一节 变量的选取 | 第24页 |
| 第二节 模型的选取 | 第24-27页 |
| 一、 向量自回归模型(VAR) | 第25-26页 |
| 二、 脉冲响应函数 | 第26-27页 |
| 第四章 模型构建及数据检验 | 第27-42页 |
| 第一节 数据基本分析 | 第27-32页 |
| 一、 多重共线性 | 第27-28页 |
| 二、 数据的平稳性和滞后性 | 第28-32页 |
| 第二节 向量自回归(VAR)模型 | 第32-36页 |
| 一、 VAR模型 | 第32-34页 |
| 二、 Granger因果检验 | 第34-36页 |
| 第三节 脉冲响应函数 | 第36-38页 |
| 第四节 方差分解和Johansen协整检验 | 第38-42页 |
| 一、 方差分解 | 第38-40页 |
| 二、 Johansen协整检验 | 第40-42页 |
| 第五章 结论与建议 | 第42-45页 |
| 一、 结论 | 第42-43页 |
| 二、 对投资者的建议 | 第43-44页 |
| 三、 对管理当局决策的指导意义 | 第44-45页 |
| 参考文献 | 第45-48页 |
| 致谢 | 第48页 |
