沪深300指数期货跨期套利的实证研究
| 中文摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5-6页 |
| 第一章 绪论 | 第9-17页 |
| 1.1 研究背景 | 第9-10页 |
| 1.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.3 文献综述 | 第11-15页 |
| 1.3.1 国外研究现状 | 第12-13页 |
| 1.3.2 国内研究现状 | 第13-15页 |
| 1.4 研究方法 | 第15-17页 |
| 第二章 股指期货套利理论综述 | 第17-27页 |
| 2.1 期货的基本概念 | 第17页 |
| 2.2 期货的套利方式 | 第17-21页 |
| 2.2.1 期现套利 | 第18-19页 |
| 2.2.2 跨期套利 | 第19-20页 |
| 2.2.3 跨市场套利 | 第20-21页 |
| 2.2.4 跨品种套利 | 第21页 |
| 2.2.5 事件套利 | 第21页 |
| 2.3 持有成本理论 | 第21-24页 |
| 2.3.1 股指期货定价 | 第21-22页 |
| 2.3.2 基于持有成本跨期套利模型 | 第22页 |
| 2.3.3 无套利交易区间 | 第22-23页 |
| 2.3.4 持有成本模型的缺陷 | 第23-24页 |
| 2.4 统计套利 | 第24-27页 |
| 2.4.1 统计套利的定义 | 第24-25页 |
| 2.4.2 协整的基本概念 | 第25页 |
| 2.4.3 GARCH模型的介绍 | 第25-27页 |
| 第三章 跨期套利模型构建 | 第27-34页 |
| 3.1 套利交易模型的协整关系的检验 | 第27-28页 |
| 3.1.1 序列平稳性检验 | 第27-28页 |
| 3.1.2 序列协整关系检验 | 第28页 |
| 3.2 套利的具体步骤 | 第28-29页 |
| 3.3 套利模型的构建 | 第29-34页 |
| 3.3.1 交易标的的选择 | 第30-31页 |
| 3.3.2 套利组合构建 | 第31页 |
| 3.3.3 套利规则 | 第31-34页 |
| 第四章 沪深300股指期货跨期套利模型实证研究 | 第34-51页 |
| 4.1 沪深300指数期货介绍 | 第34-37页 |
| 4.1.1 沪深300指数及指数期货 | 第34-35页 |
| 4.1.2 沪深300指数期货的交易制度 | 第35-37页 |
| 4.1.3 沪深300指数期货的作用 | 第37页 |
| 4.2 数据来源 | 第37-38页 |
| 4.3 合约相关性分析 | 第38-41页 |
| 4.4 数据的平稳性检验 | 第41-43页 |
| 4.5 协整关系检验 | 第43-45页 |
| 4.6 套利结果分析 | 第45-51页 |
| 4.6.1 非时变方差跨期套利分析 | 第45-49页 |
| 4.6.2 时变方差跨期套利分析 | 第49-51页 |
| 第五章 结论与展望 | 第51-54页 |
| 5.1 结论 | 第51-52页 |
| 5.2 展望 | 第52-54页 |
| 参考文献 | 第54-56页 |
| 致谢 | 第56-57页 |
