| 中文摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5-6页 |
| 第一章 绪论 | 第9-20页 |
| 1.1 选题背景及问题提出 | 第9-10页 |
| 1.2 研究意义 | 第10-12页 |
| 1.2.1 理论意义 | 第10-11页 |
| 1.2.2 实践意义 | 第11-12页 |
| 1.3 文献综述 | 第12-18页 |
| 1.3.1 外文文献综述 | 第12-15页 |
| 1.3.2 国内文献综述 | 第15-18页 |
| 1.4 文章创新点 | 第18-19页 |
| 1.5 文章主要结构 | 第19-20页 |
| 第二章 研究方法 | 第20-26页 |
| 2.1 基金收益率和基金风险调整收益研究方法 | 第20-22页 |
| 2.1.1 基金收益率衡量指标 | 第20页 |
| 2.1.2 基金风险调整收益指标 | 第20-22页 |
| 2.2 基金管理者选时选股能力 | 第22页 |
| 2.2.1 T-M模型 | 第22页 |
| 2.2.2 H-M模型 | 第22页 |
| 2.3 投资基金换手率 | 第22-23页 |
| 2.4 投资基金运营费率 | 第23页 |
| 2.5 开放式基金绩效持续能力研究方法 | 第23-24页 |
| 2.5.1 非参数化检验 | 第24页 |
| 2.5.2 参数化检验 | 第24页 |
| 2.6 面板数据研究方法 | 第24-26页 |
| 第三章 样本数据处理 | 第26-31页 |
| 3.1 研究样本 | 第26-27页 |
| 3.2 数据筛选 | 第27-28页 |
| 3.3 市场基准的选择 | 第28-29页 |
| 3.4 无风险利率确定 | 第29-31页 |
| 第四章 实证分析 | 第31-49页 |
| 4.1 主动权益类基金收益与风险调整后收益指标分析 | 第31-37页 |
| 4.1.1 主动权益类基金收益率与沪深300指数收益率比较分析 | 第31-32页 |
| 4.1.2 主动权益类基金三大风险调整指标比较分析 | 第32-37页 |
| 4.2 主动权益类基金择时选股能力实证分析 | 第37-40页 |
| 4.2.1 主动权益类基金换手率、基金择时选股能力同基金绩效间相关性检验 | 第38-40页 |
| 4.3 主动权益类基金换手率、运营费率因素同基金绩效的相关性检验 | 第40-42页 |
| 4.4 主动权益类基金换手率与基金绩效相关性分析 | 第42-47页 |
| 4.4.1 时间周期因素条件下的基金换手率影响分析 | 第43-44页 |
| 4.4.2 主动权益类基金自身类别与换手率影响分析 | 第44-47页 |
| 4.5 基金换手率持续性影响分析 | 第47-49页 |
| 第五章 研究结论、启示以及局限性 | 第49-54页 |
| 5.1 研究结论 | 第49-51页 |
| 5.2 研究启示 | 第51-53页 |
| 5.3 研究的局限性 | 第53-54页 |
| 参考文献 | 第54-57页 |
| 致谢 | 第57-58页 |
