| 目 录 | 第1-17页 |
| 0 导论 | 第17-27页 |
| ·选题背景 | 第17-19页 |
| ·选题目的及意义: | 第19-20页 |
| ·文献综述 | 第20-23页 |
| ·本文的基本思路与逻辑结构 | 第23-25页 |
| ·主要理论工具与基本研究方法 | 第25-27页 |
| 1 企业融资结构一般理论分析:逻辑起点、涵义拓展与影响因素 | 第27-62页 |
| ·现代主流企业理论对企业的理解--不完备契约与所有权安排 | 第27-31页 |
| ·融资结构涵义拓展 | 第31-39页 |
| ·资本结构理论演进及对本文研究的启示 | 第39-44页 |
| ·资本结构理论的演进 | 第39-43页 |
| ·启示 | 第43-44页 |
| ·影响企业融资结构的外部因素分析--制度安排与市场环境 | 第44-55页 |
| ·政府在经济活动中的角色定位 | 第44-46页 |
| ·产权制度和企业产权制度 | 第46-49页 |
| ·投融资体制 | 第49-51页 |
| ·证券市场效率 | 第51-55页 |
| ·公司治理与融资结构的关系 | 第55-62页 |
| ·公司治理(Corporate Governance)-- 权力分配的具体表现 | 第56-58页 |
| ·融资结构对公司治理(机制)的影响 | 第58-59页 |
| ·既定公司治理结构下的融资选择 | 第59-62页 |
| 2 上市公司对股权融资与债权融资的选择 | 第62-89页 |
| ·股权融资与债权融资的对比分析 | 第62-65页 |
| ·股权融资与债权融资的契约性质比较 | 第62-63页 |
| ·融资成本比较 | 第63-64页 |
| ·融资效率比较 | 第64-65页 |
| ·企业所有权的状态依存特性与融资选择 | 第65-67页 |
| ·我国上市公司融资行为的特征--股权融资偏好 | 第67-73页 |
| ·融资顺序理论和发达国家的实践 | 第67-69页 |
| ·我国上市公司融资行为特征分析 | 第69-73页 |
| ·股权融资偏好成因分析 | 第73-86页 |
| ·股权融资偏好解释之一--股权融资成本偏低导致成本错位 | 第73-83页 |
| ·股权融资偏好解释之二--内部人控制下的管理层行为倾向 | 第83-86页 |
| ·股权融资偏好的影响 | 第86-89页 |
| 3 内部融资决策--基于股利政策角度的分析 | 第89-117页 |
| ·股利政策与融资决策的关系 | 第89-99页 |
| ·内部融资(利润留存)与股利政策 | 第89-91页 |
| ·股利政策与企业投融资决策的关系--股利政策是独立的吗？ | 第91-99页 |
| ·上市公司股利分配与内部融资实证分析 | 第99-104页 |
| ·内部融资的多角度透视 | 第104-114页 |
| ·信息不对称与内部融资偏好 | 第105-108页 |
| ·现行制度约束下的企业选择 | 第108-110页 |
| ·特定公司治理结构下的必然产物 | 第110-114页 |
| ·内部融资效应分析 | 第114-117页 |
| 4 股权融资结构研究之一-- 股权融资的契约结构分析 | 第117-147页 |
| ·股权融资结构涵义及分类 | 第117-121页 |
| ·股权融资结构的涵义 | 第117-118页 |
| ·股权结构的分类 | 第118-121页 |
| ·证券设计理论-- 一种契约主义的分析方法 | 第121-125页 |
| ·证券设计理论简介 | 第122-124页 |
| ·对证券设计理论的简要评价 | 第124-125页 |
| ·股权契约安排与企业权力分配:基于权力分配效率角度的理解 | 第125-140页 |
| ·非传统的投票制与优先股--针对权力非对称分配的契约安排 | 第125-130页 |
| ·可转换优先股-- 一种权力分配转换(集中与制衡)的调整机制 | 第130-133页 |
| ·可转换债券与企业内部冲突的缓和 | 第133-137页 |
| ·发达国家的实践 | 第137-140页 |
| ·中国上市公司的股权契约结构现状:制度约束与金融管制 | 第140-145页 |
| ·中国上市公司股权契约结构现状 | 第140-142页 |
| ·原因分析--制度约束与金融管制 | 第142-145页 |
| ·股权契约结构多元化的一个具体应用--国有股一股独大股权结构的改造 | 第145-147页 |
| 5 股权融资结构研究之二--管理层持股分析 | 第147-166页 |
| ·管理层持股的理论分析 | 第147-158页 |
| ·管理层持股的契约模型 | 第148-152页 |
| ·再谈管理层持股的效应--管理层持股与负债的相互替代 | 第152-155页 |
| ·股票期权的激励机制 | 第155-158页 |
| ·实证研究 | 第158-162页 |
| ·上市公司管理层持股现状分析 | 第158-160页 |
| ·对公司治理绩效的影响 | 第160-162页 |
| ·管理层持股的制约因素--制度与市场障碍 | 第162-166页 |
| 6 债务融资结构研究 | 第166-194页 |
| ·代理成本、债权人治理与债务结构 | 第166-180页 |
| ·企业为什么负债-- 一个基于代理成本的解释 | 第166-171页 |
| ·债权人对公司治理的参与--债权人治理 | 第171页 |
| ·债务结构对债务代理成本的影响 | 第171-176页 |
| ·债务结构对债权人治理的影响 | 第176-180页 |
| ·上市公司债务结构实证分析 | 第180-194页 |
| ·上市公司对短期债务的偏好:债务期限结构分析 | 第180-182页 |
| ·债务类型结构单一与企业债券市场的滞后:债务类型结构分析 | 第182-187页 |
| ·债权人参与公司治理的缺失:债务集中度与债权人所有制结构实证分析 | 第187-190页 |
| ·上市公司担保问题分析 | 第190-194页 |
| 7 上市公司融资结构调整与优化:对策研究 | 第194-212页 |
| ·融资结构调整的必要性与目标设定 | 第194-196页 |
| ·调整的必要性:效率缺失 | 第194页 |
| ·目标设定 | 第194-196页 |
| ·融资结构调整的路径选择 | 第196-198页 |
| ·对策建议--制度与市场环境的调整 | 第198-212页 |
| ·企业外部制度与市场环境建设 | 第198-207页 |
| ·企业内部制度建设 | 第207-212页 |
| 参考文献 | 第212-222页 |
| 后 记 | 第222-223页 |
| 致 谢 | 第223-224页 |
