| 摘要 | 第5-6页 |
| abstract | 第6页 |
| 第1章 引言 | 第9-14页 |
| 1.1 研究背景 | 第9-11页 |
| 1.1.1 W公司采用的主要传统套利策略 | 第9-10页 |
| 1.1.2 W公司运用传统套利策略面临的困境 | 第10-11页 |
| 1.1.3 探索新的保值策略 | 第11页 |
| 1.2 研究意义 | 第11-12页 |
| 1.3 研究思路与方法 | 第12-13页 |
| 1.4 主要研究内容 | 第13-14页 |
| 第2章 相关理论与文献综述 | 第14-24页 |
| 2.1 期权交易的理论基础 | 第14-18页 |
| 2.1.1 期权市场的发展 | 第14-15页 |
| 2.1.2 期权的概念 | 第15-16页 |
| 2.1.3 期权的类型 | 第16-17页 |
| 2.1.4 影响期权权利金的因素 | 第17-18页 |
| 2.2 期权交易策略 | 第18-22页 |
| 2.2.1 期权的基本交易策略 | 第18-19页 |
| 2.2.2 期权的组合交易策略 | 第19-22页 |
| 2.3 期权交易的风险管理 | 第22-23页 |
| 2.4 文献评述 | 第23-24页 |
| 第3章 W公司现行套利策略分析 | 第24-33页 |
| 3.1 国内外期权交易市场现状分析 | 第24-26页 |
| 3.1.1 境外主要商品期权市场现状分析 | 第24-25页 |
| 3.1.2 中国期权市场现状分析 | 第25-26页 |
| 3.2 W公司开展套期保值的现状分析 | 第26-32页 |
| 3.2.1 W公司的基本情况 | 第26-27页 |
| 3.2.2 传统套利策略分析 | 第27-31页 |
| 3.2.3 传统套期保值策略面临的风险点 | 第31-32页 |
| 3.3 探索新的期货期权套利策略 | 第32-33页 |
| 第4章 W公司的期货期权方案设计 | 第33-42页 |
| 4.1 W公司期权方案推出的背景 | 第33-34页 |
| 4.2 设计期权方案要考虑的主要因素 | 第34-35页 |
| 4.2.1 综合相关性、比价、进出口政策、贸易方向选择合适的商品 | 第34页 |
| 4.2.2 波动率因素 | 第34页 |
| 4.2.3 汇率因素 | 第34页 |
| 4.2.4 现货贸易支持 | 第34页 |
| 4.2.5 交易对手选择 | 第34-35页 |
| 4.2.6 运作平台的支持 | 第35页 |
| 4.3 W公司初步尝试期权方案分析 | 第35-42页 |
| 4.3.1 方案介绍 | 第35-36页 |
| 4.3.2 方案制定过程分析 | 第36-40页 |
| 4.3.3 实际运作情况分析 | 第40-42页 |
| 第5章 健全相关风险控制措施 | 第42-60页 |
| 5.1 期权交易的主要风险因素 | 第42-44页 |
| 5.1.1 传统套期保值交易的主要风险 | 第42-43页 |
| 5.1.2 期权交易特有的风险 | 第43-44页 |
| 5.2 W公司期货期权失败方案解析 | 第44-52页 |
| 5.2.1 失败方案主要内容 | 第44-46页 |
| 5.2.2 失败方案制定的思路 | 第46-49页 |
| 5.2.3 失败方案实施情况 | 第49-51页 |
| 5.2.4 方案失败的原因分析及应对措施 | 第51-52页 |
| 5.3 期货期权失控案例剖析 | 第52-57页 |
| 5.3.1 “中航油”事件介绍 | 第52-54页 |
| 5.3.2 “国储铜”事件介绍 | 第54-55页 |
| 5.3.3 失控原因分析 | 第55-57页 |
| 5.4 建立合适的风控制度 | 第57-60页 |
| 5.4.1 建立一套完善的内控机制和风险管理系统 | 第57页 |
| 5.4.2 防范外部风险 | 第57-58页 |
| 5.4.3 建立VaR模型管控整体风险 | 第58-59页 |
| 5.4.4 注重交易对手的选择 | 第59-60页 |
| 第6章 结论与展望 | 第60-61页 |
| 参考文献 | 第61-64页 |
| 致谢 | 第64-65页 |
| 附件 | 第65页 |