| 摘要 | 第1-6页 |
| Abstract | 第6-10页 |
| 第1章 绪论 | 第10-20页 |
| ·可转换债券的简介和选题背景 | 第10-12页 |
| ·可转换债券基本条款的简介 | 第10页 |
| ·可转换债券发展状况 | 第10-12页 |
| ·可转换债券定价的国内外研究现状 | 第12-15页 |
| ·国外研究情况 | 第12-14页 |
| ·国内研究情况 | 第14-15页 |
| ·投资者情绪对金融产品定价影响的研究现状 | 第15-18页 |
| ·投资者情绪直接衡量指标 | 第16页 |
| ·投资者情绪间接衡量指标 | 第16-18页 |
| ·本文研究目的和创新点 | 第18-20页 |
| 第2章 可转换债券价值分析和期权定价模型 | 第20-32页 |
| ·可转换债券的价值分析 | 第20-22页 |
| ·可转换债券的债权价值构成 | 第20-21页 |
| ·可转换债券期权价值构成 | 第21-22页 |
| ·期权定价主要方法 | 第22-32页 |
| ·Black-Scholes定价方法 | 第22-25页 |
| ·Monte Carlo模拟 | 第25-26页 |
| ·二叉树模型 | 第26-28页 |
| ·有限差分法 | 第28-29页 |
| ·四种模型的比较 | 第29-32页 |
| 第3章 可转换债券定价模型选择及实证分析 | 第32-50页 |
| ·可转债期权部分定价的偏微分方程 | 第32-33页 |
| ·可转换债券定价的数值方法(蒙特卡洛最小二乘法) | 第33-36页 |
| ·最优执行策略 | 第36-39页 |
| ·可转换债券定价的算法 | 第39-40页 |
| ·参数估计 | 第40-46页 |
| ·算例分析 | 第40-43页 |
| ·无风险利率 | 第43-44页 |
| ·股价波动率 | 第44-45页 |
| ·其他参数的确定 | 第45-46页 |
| ·可转债定价模型的实证分析 | 第46-50页 |
| 第4章 投资者情绪指标的建立 | 第50-58页 |
| ·投资者情绪代理变量 | 第50-53页 |
| ·封闭式基金的折价率 | 第50-52页 |
| ·市场流动性指标 | 第52-53页 |
| ·数据说明及指标的的构建 | 第53-58页 |
| 第5章 投资者情绪对可转换债券定价影响的实证分析 | 第58-70页 |
| ·投资者情绪指数变化情况的分析 | 第58-59页 |
| ·投资者情绪指数对可转换债券估值偏差率影响的实证分析 | 第59-68页 |
| ·巨轮转债的分析 | 第59-61页 |
| ·澄星转债的分析 | 第61-63页 |
| ·锡业转债的分析 | 第63-64页 |
| ·山鹰转债的分析 | 第64-66页 |
| ·恒源转债的分析 | 第66-68页 |
| ·结论 | 第68-70页 |
| 第6章 总结与研究展望 | 第70-72页 |
| ·本文总结 | 第70页 |
| ·不足与展望 | 第70-72页 |
| 参考文献 | 第72-76页 |
| 致谢 | 第76-78页 |
| 附录一 可转换债券定价的MATLAB程序 | 第78-80页 |
| 附录二 转债的计算结果和实际市场价格的比较 | 第80-98页 |
| 附录三 封闭式基金的加权折价率、市场换手率和投资者情绪指标 | 第98-102页 |