住房反向抵押贷款定价机制的研究
| 摘要 | 第5-6页 |
| Abstract | 第6-7页 |
| 1 绪论 | 第10-18页 |
| 1.1 课题背景 | 第10-11页 |
| 1.1.1 我国老龄化的趋势 | 第10页 |
| 1.1.2 定价机制的重要性 | 第10-11页 |
| 1.2 研究目的和意义 | 第11-12页 |
| 1.2.1 研究目的 | 第11页 |
| 1.2.2 研究意义 | 第11-12页 |
| 1.3 国内外研究现状 | 第12-16页 |
| 1.3.1 国外研究现状 | 第12-13页 |
| 1.3.2 国内研究现状 | 第13-16页 |
| 1.4 研究内容和方法 | 第16-18页 |
| 1.4.1 研究内容 | 第16页 |
| 1.4.2 研究方法 | 第16-18页 |
| 2 理论基础 | 第18-25页 |
| 2.1 住房反向抵押贷款定价机制的相关概念界定 | 第18-19页 |
| 2.2 住房反向抵押贷款的相关理论 | 第19-23页 |
| 2.2.1 生命周期理论 | 第20-21页 |
| 2.2.2 资源优化配置理论 | 第21页 |
| 2.2.3 产权分割与资产流动性理论 | 第21-22页 |
| 2.2.4 家庭财富传递理论 | 第22页 |
| 2.2.5 外部性理论 | 第22-23页 |
| 2.3 定价机制的相关理论 | 第23-25页 |
| 2.3.1 资产定价理论 | 第23页 |
| 2.3.2 期权定价理论 | 第23-24页 |
| 2.3.3 保险精算与大数定律理论 | 第24-25页 |
| 3 住房反向抵押贷款定价机制的理论分析 | 第25-37页 |
| 3.1 基本要素的风险分析 | 第25-31页 |
| 3.1.1 利率波动风险 | 第25-27页 |
| 3.1.2 房价波动风险 | 第27-30页 |
| 3.1.3 预期寿命风险 | 第30-31页 |
| 3.2 基于信息不对称的风险因素分析 | 第31-33页 |
| 3.2.1 道德风险因素的分析 | 第32页 |
| 3.2.2 逆向选择风险因素的分析 | 第32-33页 |
| 3.3 数理模型及选择 | 第33-37页 |
| 3.3.1 定价模型的评价 | 第33页 |
| 3.3.2 定价模型的构建 | 第33-37页 |
| 4 住房反向抵押贷款定价机制的实证分析 | 第37-46页 |
| 4.1 参数的选择与测算 | 第37-39页 |
| 4.2 实证分析及检验 | 第39-42页 |
| 4.2.1 数据选取 | 第39-42页 |
| 4.2.2 蒙特卡罗模拟 | 第42页 |
| 4.3 定价结果及敏感性分析 | 第42-46页 |
| 4.3.1 定价结果 | 第42-43页 |
| 4.3.2 敏感性分析 | 第43-46页 |
| 5 住房反向抵押贷款定价机制的政策建议 | 第46-51页 |
| 5.1 加快定价机制进程 | 第46-47页 |
| 5.2 建立反向抵押贷款产品定价体系 | 第47-48页 |
| 5.3 提高产品定价的创新性 | 第48-49页 |
| 5.4 加强产品定价中的风险监督管理 | 第49-51页 |
| 结论 | 第51-53页 |
| 参考文献 | 第53-56页 |
| 附录 | 第56-64页 |
| 附录A | 第56-61页 |
| 附录B | 第61-64页 |
| 攻读学位期间发表的学术论文 | 第64-65页 |
| 致谢 | 第65页 |
