| 摘要 | 第1-4页 |
| ABSTRACT | 第4-7页 |
| 目录 | 第7-9页 |
| 第一章 绪论 | 第9-14页 |
| 第一节 选题背景 | 第9-10页 |
| 第二节 意义 | 第10-11页 |
| 第三节 本文的难点和创新点 | 第11-12页 |
| 第四节 本文框架 | 第12-14页 |
| 第二章 文献综述 | 第14-21页 |
| 第一节 投资者情绪 | 第14-17页 |
| 一、投资者情绪的概念及分类 | 第14-15页 |
| 二、投资者情绪度量 | 第15-17页 |
| 第二节 动量效应 | 第17-21页 |
| 一、动量收益存在性的相关研究 | 第17-18页 |
| 二、动量效应的解释 | 第18-21页 |
| 第三章 投资者情绪影响股票市场动量收益的理论分析 | 第21-33页 |
| 第一节 投资者情绪与动量收益关系的初步构建 | 第21-26页 |
| 一、基于投资者情绪的金融市场异象：反应过度与反应不足 | 第21-22页 |
| 二、投资者情绪与动量的初步建模：HS模型 | 第22-26页 |
| 第三节 基于行为金融学的投资者情绪对动量收益影响的分析 | 第26-33页 |
| 一、锚定效应 | 第26-27页 |
| 二、代表性偏差 | 第27-28页 |
| 三、认知失调效应 | 第28-31页 |
| 四、处置效应 | 第31-32页 |
| 五、损失厌恶与后悔厌恶 | 第32-33页 |
| 第四章 基于中国股票市场的实证分析 | 第33-46页 |
| 第一节 样本选择与数据来源 | 第33-34页 |
| 一、样本时间和样本总体的选择 | 第33页 |
| 二、数据来源 | 第33-34页 |
| 第二节 变量设计与指数度量 | 第34-42页 |
| 一、投资者情绪指标的选择与指数度量 | 第34-39页 |
| 二、动量收益的度量 | 第39-42页 |
| 第四节 实证结果分析与稳健性检验 | 第42-46页 |
| 一、描述性统计和相关性检验 | 第42-43页 |
| 二、实证结果分析 | 第43-45页 |
| 三、稳健性检验 | 第45-46页 |
| 第五章 结束语 | 第46-50页 |
| 第一节 研究结论 | 第46页 |
| 第二节 建议 | 第46-49页 |
| 一、对政府监管者的建议 | 第47-48页 |
| 二、对投资者的建议 | 第48-49页 |
| 第三节 研究展望 | 第49-50页 |
| 参考文献 | 第50-54页 |
| 致谢 | 第54-55页 |
| 攻读硕士学位期间主要研究成果 | 第55-56页 |