| 摘要 | 第6-8页 |
| Abstract | 第8-10页 |
| 第1章 总论 | 第11-21页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第11-13页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第11页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第11-13页 |
| 1.2 国内外文献综述 | 第13-18页 |
| 1.2.1 融券卖空的国内外研究综述 | 第13-16页 |
| 1.2.2 企业风险承担的国内外研究综述 | 第16-18页 |
| 1.3 研究目标与内容 | 第18-19页 |
| 1.3.1 研究目标 | 第18页 |
| 1.3.2 研究内容 | 第18-19页 |
| 1.4 研究方法与技术 | 第19-21页 |
| 1.4.1 研究方法 | 第19-20页 |
| 1.4.2 技术路线 | 第20-21页 |
| 第2章 理论回顾与借鉴 | 第21-29页 |
| 2.1 现代资本市场相关理论 | 第21-22页 |
| 2.1.1 有效市场假说 | 第21页 |
| 2.1.2 Miller―股价高估‖假说 | 第21-22页 |
| 2.2 投资决策理论 | 第22-25页 |
| 2.2.1 静态评价方法 | 第22-23页 |
| 2.2.2 动态评价方法 | 第23-24页 |
| 2.2.3 实物期权理论 | 第24页 |
| 2.2.4 期权博弈理论 | 第24-25页 |
| 2.3 委托代理理论 | 第25-26页 |
| 2.4 公司治理理论 | 第26-29页 |
| 2.4.1 股东主义理论 | 第26-27页 |
| 2.4.2 利益相关者理论 | 第27-28页 |
| 2.4.3 简要评述 | 第28-29页 |
| 第3章 融券卖空对上市企业风险承担的理论分析 | 第29-39页 |
| 3.1 概念界定及现状 | 第29-35页 |
| 3.1.1 融券卖空定义、发展及现状 | 第29-33页 |
| 3.1.2 企业风险承担 | 第33-35页 |
| 3.2 理论框架分析与研究假设 | 第35-39页 |
| 3.2.1 融券卖空和企业风险承担 | 第35-36页 |
| 3.2.2 不同企业所有权性质下的融券卖空和企业风险承担 | 第36-37页 |
| 3.2.3 不同宏观经济下的融券卖空和企业风险承担 | 第37-39页 |
| 第4章 融券卖空对上市企业风险承担影响的实证分析 | 第39-49页 |
| 4.1 研究设计 | 第39-43页 |
| 4.1.1 模型设计 | 第39页 |
| 4.1.2 变量说明 | 第39-42页 |
| 4.1.3 样本选择 | 第42页 |
| 4.1.4 描述性统计 | 第42-43页 |
| 4.2 实证分析 | 第43-49页 |
| 4.2.1 实证结果及分析 | 第43-46页 |
| 4.2.2 稳健性检验 | 第46-49页 |
| 第5章 不同宏观经济下的融券卖空和企业风险承担 | 第49-57页 |
| 5.1 研究设计 | 第49-51页 |
| 5.1.1 模型设计 | 第49页 |
| 5.1.2 变量说明 | 第49-50页 |
| 5.1.3 样本选择 | 第50页 |
| 5.1.4 描述性统计 | 第50-51页 |
| 5.2 实证分析 | 第51-57页 |
| 5.2.1 实证结果及分析 | 第51-53页 |
| 5.2.2 稳健性检验 | 第53-57页 |
| 第6章 研究结论与启示 | 第57-61页 |
| 6.1 研究结论 | 第57-59页 |
| 6.2 政策建议和研究展望 | 第59-61页 |
| 参考文献 | 第61-67页 |
| 致谢 | 第67-69页 |
| 论文及参加课题一览表 | 第69页 |