| 摘要 | 第1-5页 |
| Abstract | 第5-9页 |
| 1 绪论 | 第9-19页 |
| ·问题的提出 | 第9-10页 |
| ·信用风险的概念及层次 | 第10-11页 |
| ·国内外相关文献综述 | 第11-18页 |
| ·传统信用风险度量方法 | 第11-14页 |
| ·现代信用风险度量技术 | 第14-18页 |
| ·本文的研究工作简介 | 第18-19页 |
| 2 基于期权定价理论的KMV模型及其原理 | 第19-33页 |
| ·期权定价理论在信用风险度量中的应用原理 | 第19-21页 |
| ·KMV模型的基本原理 | 第21-27页 |
| ·KMV模型的发展及应用 | 第21-22页 |
| ·KMV模型的计算原理 | 第22-27页 |
| ·期权定价理论信用风险度量模型的演进 | 第27-29页 |
| ·KMV模型的适用性分析 | 第29页 |
| ·KMV模型的修正 | 第29-33页 |
| 3 实证过程 | 第33-39页 |
| ·样本选取及数据来源 | 第33-34页 |
| ·模型的假设 | 第34页 |
| ·参数的计算 | 第34-36页 |
| ·实例计算 | 第36-39页 |
| 4 实证结果及分析 | 第39-53页 |
| ·DD均值的对比分析 | 第39-43页 |
| ·ST公司与一般非ST公司的DD均值对比分析 | 第39-40页 |
| ·ST公司与配对非ST公司的DD均值对比分析 | 第40-43页 |
| ·模型的准确率 | 第43-45页 |
| ·DD、EDF与信用评级的关系 | 第45-48页 |
| ·模型的预测能力 | 第48-51页 |
| ·模型的优缺点分析 | 第51-53页 |
| 结论 | 第53-55页 |
| 参考文献 | 第55-57页 |
| 附录A 2001-2005年ST公司及配对非ST公司计算结果 | 第57-73页 |
| 附录B 新华远东信用评级级别及其定义 | 第73-75页 |
| 附录C MATLAB部分编程程序 | 第75-77页 |
| 攻读硕士学位期间发表学术论文情况 | 第77-78页 |
| 致谢 | 第78-79页 |