| 摘要 | 第1-3页 |
| Abstract | 第3-6页 |
| 引言 | 第6-9页 |
| 第1章 截面收益率理论回顾及文献综述 | 第9-16页 |
| ·国外理论回顾及文献综述 | 第9-14页 |
| ·马科维茨投资组合理论 | 第9-10页 |
| ·资本资产定价模型(CAPM) | 第10-11页 |
| ·资产定价理论的发展 | 第11-12页 |
| ·F-F(Fama and French)三因素模型 | 第12-14页 |
| ·国内研究文献综述 | 第14-16页 |
| ·CAPM理论及其发展理论的文献综述 | 第14页 |
| ·F-F三因素模型的文献综述 | 第14-16页 |
| 第2章 基于换手率的多因素模型 | 第16-27页 |
| ·换手率与截面收益率的关系 | 第16-19页 |
| ·换手率的定义 | 第16页 |
| ·换手率与收益率的相关研究 | 第16-17页 |
| ·模型构建 | 第17-18页 |
| ·Beta的计算 | 第18-19页 |
| ·描述性统计分析 | 第19-23页 |
| ·数据来源 | 第19页 |
| ·分组股票的描述性统计分析 | 第19-22页 |
| ·风险因素的截面相关系数 | 第22-23页 |
| ·基于换手率的多因素模型实证分析 | 第23-27页 |
| ·市场风险因子(Beta)的计算和分析 | 第23页 |
| ·模型的实证结果及分析 | 第23-27页 |
| 第3章 分位数回归理论及文献综述 | 第27-34页 |
| ·分位数回归的意义和应用 | 第27-28页 |
| ·分位数回归的概念 | 第28-29页 |
| ·分位数回归模型的估计与检验 | 第29-33页 |
| ·参数估计 | 第29-30页 |
| ·置信区间估计 | 第30-31页 |
| ·参数的显著性检验 | 第31-32页 |
| ·拟合优度 | 第32页 |
| ·分位数间检验 | 第32-33页 |
| ·文献综述 | 第33-34页 |
| 第4章 基于分位数回归方法的多因素模型分析 | 第34-45页 |
| ·分位数回归方法的引入 | 第34-35页 |
| ·模型构建、参数估计及检验 | 第35-36页 |
| ·数据描述及建模 | 第36-42页 |
| ·实证分析及讨论 | 第42-45页 |
| ·Beta值和公司特定变量 | 第42-43页 |
| ·市场宏观因子 | 第43-44页 |
| ·OLS方法和分位数回归方法的比较 | 第44-45页 |
| 第5章 全文总结与研究展望 | 第45-47页 |
| ·全文总结 | 第45-46页 |
| ·研究展望 | 第46-47页 |
| 参考文献 | 第47-51页 |
| 附录 | 第51-54页 |
| 攻读学位期间的研究成果 | 第54-55页 |
| 致谢 | 第55-56页 |