| 摘要 | 第1-9页 |
| Abstract | 第9-10页 |
| 第一章 权益指数年金的分类及定价 | 第10-18页 |
| §1.1 权益指数年金背景 | 第10页 |
| §1.2 产品设计描述 | 第10-18页 |
| §1.2.1 年金种类 | 第10-11页 |
| §1.2.2 权益指数年金的定义 | 第11页 |
| §1.2.3 权益指数年金的相关定义及参数假设 | 第11-13页 |
| §1.2.4 权益指数年金设计的分类 | 第13-14页 |
| §1.2.5 权益指数年金的定价 | 第14-18页 |
| 第二章 静态对冲与动态对冲比较及研究现状 | 第18-25页 |
| §2.1 静态对冲与动态对冲介绍与比较 | 第18-20页 |
| §2.2 静态对冲研究现状 | 第20-25页 |
| §2.2.1 基本静态对冲方法研究 | 第20-21页 |
| §2.2.2 静态对冲方法的发展与延伸 | 第21-23页 |
| §2.2.3 对冲表现的模拟研究 | 第23-24页 |
| §2.2.4 模型选择 | 第24-25页 |
| 第三章 期权的静态对冲与超静态对冲 | 第25-50页 |
| §3.1 标准期权的静态对冲 | 第25-28页 |
| §3.2 亚式几何平均看涨期权的静态对冲 | 第28-29页 |
| §3.3 障碍期权的静态对冲 | 第29-37页 |
| §3.3.1 Calendar-Spread(DEK) | 第29-30页 |
| §3.3.2 Strike-Spread | 第30-32页 |
| §3.3.3 DEK方法的缺陷与改进的DEK方法 | 第32-35页 |
| §3.3.4 Calendar-Spread与Strike-Spread方法的统一与总结(基于障碍期权的静态对冲) | 第35-37页 |
| §3.3.5 四种主要不同方法比较 | 第37页 |
| §3.4 Carr,Ellis与Gupta(1998)运用PCS理论得出静态对冲奇异期权的组合 | 第37-44页 |
| §3.4.1 单障碍期权(Single Barrier Option) | 第38-39页 |
| §3.4.2 混合障碍期权(Multiple Barrier Options) | 第39-44页 |
| §3.5 超静态对冲 | 第44-50页 |
| §3.5.1 超静态对冲理论 | 第44-46页 |
| §3.5.2 超静态对冲的三个例子 | 第46-47页 |
| §3.5.3 欧式算术平均亚式看涨期权的静态超复制组合 | 第47-50页 |
| 第四章 任意资产与权益指数年金的静态对冲 | 第50-62页 |
| §4.1 任意资产的静态对冲研究 | 第50-51页 |
| §4.2 权益指数年金的静态对冲分析 | 第51-62页 |
| 结语 | 第62-63页 |
| 参考文献 | 第63-68页 |
| 附录1 希腊值(GREEKS)定义 | 第68-69页 |
| 附录2 定理1证明过程 | 第69-70页 |
| 附录3 RICHARDSON EXTRAPOLATION | 第70-71页 |
| 致谢 | 第71页 |
