基于分位数回归方法的A股市场收益率影响因素的研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 第1章 绪论 | 第8-16页 |
| 1.1 研究背景、目的和意义 | 第8-10页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第8页 |
| 1.1.2 研究的目的 | 第8-9页 |
| 1.1.3 研究的意义 | 第9-10页 |
| 1.2 国内外研究现状 | 第10-13页 |
| 1.2.1 股票收益率影响因素研究现状 | 第10-12页 |
| 1.2.2 分位数回归方法研究现状 | 第12-13页 |
| 1.3 主要研究内容和方法 | 第13-15页 |
| 1.3.1 主要研究内容 | 第13-14页 |
| 1.3.2 主要研究方法 | 第14-15页 |
| 1.4 本文创新点 | 第15-16页 |
| 第2章 股票收益率影响因素理论概述 | 第16-24页 |
| 2.1 股票定价理论的研究概述 | 第16-17页 |
| 2.1.1 资本资产定价理论 | 第16页 |
| 2.1.2 因素模型 | 第16-17页 |
| 2.2 股票收益率影响因素的选择 | 第17-21页 |
| 2.2.1 系统性风险因素 | 第17-18页 |
| 2.2.2 非系统性风险因素 | 第18-21页 |
| 2.3 股票收益率影响因素的界定 | 第21-23页 |
| 2.4 本章小结 | 第23-24页 |
| 第3章 股票收益率影响因素研究 | 第24-36页 |
| 3.1 实证研究步骤 | 第24页 |
| 3.2 研究样本和数据的选取 | 第24-26页 |
| 3.2.1 样本的选取 | 第24-25页 |
| 3.2.2 股票收益率和 Beta 值的确定 | 第25-26页 |
| 3.3 聚类分析及影响股票收益率因素的确定 | 第26-35页 |
| 3.3.1 聚类分析法 | 第26页 |
| 3.3.2 影响因素的筛选 | 第26-35页 |
| 3.4 本章小结 | 第35-36页 |
| 第4章 分位数回归方法下的收益率影响因素分析 | 第36-66页 |
| 4.1 分位数回归介绍 | 第36-40页 |
| 4.1.1 分位数回归的意义和优势 | 第36-37页 |
| 4.1.2 分位数回归的概念 | 第37-38页 |
| 4.1.3 分位数回归模型的估计与检验 | 第38-40页 |
| 4.2 分位数回归建模方法 | 第40-41页 |
| 4.2.1 分位数回归方法的引入 | 第40页 |
| 4.2.2 模型设定及数据描述 | 第40-41页 |
| 4.3 实证分析与结果 | 第41-65页 |
| 4.3.1 全部数据的实证结果 | 第41-48页 |
| 4.3.2 分行业数据的实证结果 | 第48-64页 |
| 4.3.3 实证结果分析 | 第64-65页 |
| 4.4 本章小结 | 第65-66页 |
| 结论 | 第66-68页 |
| 参考文献 | 第68-73页 |
| 附录 | 第73-86页 |
| 致谢 | 第86页 |
