对赌协议若干法律问题研究
| 摘要 | 第3-4页 |
| Abstract | 第4-5页 |
| 序论 | 第9-12页 |
| 一、选题背景和意义 | 第9-10页 |
| 二、现有主要文献综述 | 第10-11页 |
| 三、研究方法描述 | 第11-12页 |
| 一、对赌协议概述 | 第12-18页 |
| (一) 对赌协议的概念 | 第12-13页 |
| (二) 对赌协议产生的原因 | 第13-14页 |
| 1、避免投融资双方信息不对称风险 | 第13页 |
| 2、防止道德风险 | 第13页 |
| 3、规避目标企业难以准确估值带来的风险 | 第13-14页 |
| (三) 对赌协议的类型 | 第14-15页 |
| 1、业绩类对赌 | 第14页 |
| 2、股价类对赌 | 第14-15页 |
| 3、上市类对赌 | 第15页 |
| (四) 对赌协议的特点 | 第15-18页 |
| 1、主体的特定性 | 第15-16页 |
| 2、对赌类型单一 | 第16页 |
| 3、投资方常用可转换证券作为投资避险手段 | 第16-17页 |
| 4、投资方角色的特定性 | 第17-18页 |
| 二、对赌协议法律效力研究 | 第18-28页 |
| (一) 对赌协议的法律关系 | 第18-21页 |
| 1、法律关系主体 | 第18-19页 |
| 2. 对赌协议的客体 | 第19-20页 |
| 3.对赌协议的内容 | 第20-21页 |
| (二) 对赌协议的法律性质 | 第21-25页 |
| 1、对赌协议与股票期权 | 第21-23页 |
| 2、对赌协议与附条件合同 | 第23页 |
| 3、对赌协议与射幸合同 | 第23-25页 |
| 4、对赌协议与借款合同 | 第25页 |
| (三) 对赌协议在我国的法律效力 | 第25-28页 |
| 三、对赌协议在我国企业融资中的实践应用 | 第28-35页 |
| (一) 对赌协议在我国的应用现状 | 第28-29页 |
| 1、财务业绩条款的应用 | 第29页 |
| 2、目标企业上市时间条款的应用 | 第29页 |
| (二) 我国对赌协议的应用领域 | 第29-32页 |
| 1、对赌协议在我国投资领域的应用 | 第29-30页 |
| 2、对赌协议在增资扩股中的应用 | 第30页 |
| 3、对赌协议在我国股权分置改革中的应用 | 第30-32页 |
| (三) 对赌协议在我国企业融资应用中的利弊分析 | 第32-35页 |
| 1、对赌协议在我国企业融资应用中积极方面 | 第32页 |
| 2、对赌协议在我国企业融资应用中消极方面 | 第32-35页 |
| 四、我国境内企业融资应用对赌协议的风险防范 | 第35-43页 |
| (一) 宏观政策层面对赌协议应用风险防范 | 第35-39页 |
| 1、法律适用风险防范 | 第35-37页 |
| 2、监管层审核风险防范 | 第37-38页 |
| 3、反垄断审查风险防范 | 第38-39页 |
| (二) 微观操作层面的风险防范 | 第39-43页 |
| 1、设定适当的企业业绩目标 | 第39-40页 |
| 2、企业丧失控制权的风险防范 | 第40页 |
| 3、单一对赌的风险防范 | 第40-41页 |
| 4、设定对赌协议的终止条款及排他性条款 | 第41-42页 |
| 5、合理分散风险,控制风险系数 | 第42-43页 |
| 五、对赌协议在我国应用的制度完善 | 第43-47页 |
| (一) 完善对赌协议的法律适用 | 第43-44页 |
| 1、承认对赌协议的合法地位 | 第43页 |
| 2、尊重当事人意思自治 | 第43-44页 |
| (二) 完善可转换证券制度 | 第44-45页 |
| (三) 完善对赌协议监管 | 第45-47页 |
| 1、对存在对赌协议的预上市企业加强监管 | 第45-46页 |
| 2、加强存在对赌协议企业的信息披露义务 | 第46-47页 |
| 结语 | 第47-48页 |
| 参考文献 | 第48-49页 |
| 致谢 | 第49页 |
