| 摘要 | 第2-3页 |
| Abstract | 第3页 |
| 1. 概述 | 第6-13页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第6-8页 |
| 1.2 文献综述 | 第8-12页 |
| 1.2.1 国外研究 | 第8-9页 |
| 1.2.2 国内研究 | 第9-11页 |
| 1.2.3 文献总结 | 第11-12页 |
| 1.3 本文的研究方法与结构安排 | 第12页 |
| 1.3.1 本文研究方法 | 第12页 |
| 1.3.2 本文结构安排 | 第12页 |
| 1.4 本文的创新之处 | 第12-13页 |
| 2. 汇率与股价关系的基础理论 | 第13-29页 |
| 2.1 汇率与股价决定的基础理论介绍 | 第13页 |
| 2.1.1 汇率的基本理论 | 第13页 |
| 2.1.2 股价的基本理论 | 第13页 |
| 2.2 股票与汇率关系的基本理论 | 第13-14页 |
| 2.2.1 流量导向模型 | 第13-14页 |
| 2.2.2 股票导向模型 | 第14页 |
| 2.3 汇率与股价联动机制的探讨 | 第14-24页 |
| 2.3.1 利率平价说与戈登模型 | 第14-16页 |
| 2.3.2 购买力平价理论、货币需求与戈登模型 | 第16-18页 |
| 2.3.3 超调模型与戈登模型 | 第18-19页 |
| 2.3.4 汇率与股价的弹性分析 | 第19-23页 |
| 2.3.5 心理预期的作用 | 第23-24页 |
| 2.4 汇率变动影响股票市场的传导机制——中国市场的具体分析 | 第24-29页 |
| 2.4.1 国际资本流动 | 第24-27页 |
| 2.4.2 利率传导途径 | 第27页 |
| 2.4.3 国际贸易途径 | 第27-29页 |
| 3. 汇率变动对中国股市影响的实证分析 | 第29-49页 |
| 3.1 数据的选取 | 第29-30页 |
| 3.2 人民币汇率对股市关系的实证检验 | 第30-45页 |
| 3.2.1 平稳性检验 | 第30页 |
| 3.2.2 协整 | 第30-32页 |
| 3.2.3 分阶段的实证研究 | 第32-36页 |
| 3.2.4 误差修正模型 | 第36-39页 |
| 3.2.5 汇率变化率与股市收益率实证关系研究 | 第39-41页 |
| 3.2.6 脉冲响应函数与方差分解 | 第41-42页 |
| 3.2.7 GARCH模型的实证检验 | 第42-45页 |
| 3.3 汇率与股市传导中介的实证检验 | 第45-49页 |
| 3.3.1 利率传导中介 | 第45-46页 |
| 3.3.2 其它传导中介的实证检验 | 第46-49页 |
| 4. 结论及政策建议 | 第49-53页 |
| 4.1 结论 | 第49-50页 |
| 4.2 政策建议 | 第50-53页 |
| 参考文献 | 第53-55页 |
| 致谢 | 第55-56页 |