| 摘要 | 第5-7页 |
| ABSTRACT | 第7-8页 |
| 第一章 绪论 | 第11-20页 |
| 1.1 研究背景及研究意义 | 第11-14页 |
| 1.2 相关研究综述 | 第14-19页 |
| 1.2.1 信用风险理论 | 第14-17页 |
| 1.2.2 CDO的定价原理 | 第17-19页 |
| 1.3 研究方法及创新 | 第19页 |
| 1.4 文章结构 | 第19-20页 |
| 第二章 资产证券化的概念及定价原理 | 第20-30页 |
| 2.1 资产证券化相关概念 | 第20-22页 |
| 2.1.1 资产证券化定义 | 第20页 |
| 2.1.2 资产证券化产品的分类 | 第20-21页 |
| 2.1.3 信贷资产证券化的交易结构和现金流分配结构 | 第21-22页 |
| 2.2 资产证券化发展情况 | 第22-24页 |
| 2.2.1 国外发展历程 | 第22-23页 |
| 2.2.2 国内发展历程 | 第23-24页 |
| 2.3 CDO的风险因素 | 第24-25页 |
| 2.3.1 单一基础资产的违约概率分布 | 第24页 |
| 2.3.2 基础资产间的相关关系 | 第24-25页 |
| 2.3.3 违约回收率 | 第25页 |
| 2.4 CDO的定价模型 | 第25-30页 |
| 2.4.1 单一信用资产未来损失分布的度量方法 | 第25-26页 |
| 2.4.2 CDO定价方法 | 第26-30页 |
| 第三章 2016年第四期开元信贷资产证券化产品基本情况 | 第30-39页 |
| 3.1 产品简介 | 第30-32页 |
| 3.2 产品分层结构及特征 | 第32-34页 |
| 3.3 基础资产池的基本情况 | 第34页 |
| 3.4 基础资产池的风险分析 | 第34-39页 |
| 3.4.1 基础资产的信用风险分析 | 第34-36页 |
| 3.4.2 基础资产间的相关性风险分析 | 第36-37页 |
| 3.4.3 基础资产的违约回收率风险分析 | 第37-39页 |
| 第四章 2016年第四期开元信贷资产证券化产品定价 | 第39-51页 |
| 4.1 无信用违约风险的定价分析 | 第39-42页 |
| 4.2 考虑信用风险的定价分析 | 第42-49页 |
| 4.3 2016年第四期开元信贷资产证券化产品敏感性分析 | 第49-51页 |
| 第五章 总结、不足与展望 | 第51-53页 |
| 5.1 总结 | 第51-52页 |
| 5.2 不足与展望 | 第52-53页 |
| 致谢 | 第53-55页 |
| 参考文献 | 第55-58页 |
| 附录: MATLAB程序 | 第58-61页 |
