集合资产管理计划绩效评价研究
| 摘要 | 第1-5页 |
| ABSTRACT | 第5-9页 |
| 第一章 绪论 | 第9-13页 |
| ·研究背景 | 第9-10页 |
| ·研究意义 | 第10-11页 |
| ·研究目的 | 第11页 |
| ·研究框架 | 第11-13页 |
| 第二章 集合资产管理计划及其绩效评价概述 | 第13-21页 |
| ·集合资产管理业务概述 | 第13-19页 |
| ·资产管理业务 | 第13页 |
| ·我国集合资产管理业务的历史 | 第13-14页 |
| ·我国集合资产管理计划的特征 | 第14-16页 |
| ·我国集合资产管理业务的优势 | 第16-17页 |
| ·我国集合资产管理计划市场的现状 | 第17-18页 |
| ·我国集合资产管理业务的发展趋势 | 第18-19页 |
| ·投资组合绩效评价概述 | 第19-21页 |
| 第三章 投资组合绩效评价理论与方法综述 | 第21-30页 |
| ·现代投资理论 | 第21-23页 |
| ·现代资产组合理论 | 第21-22页 |
| ·资本资产定价模型 | 第22页 |
| ·套利定价模型 | 第22-23页 |
| ·有效市场假说 | 第23页 |
| ·单因素整体绩效评估模型 | 第23-26页 |
| ·三大经典风险调整收益指标 | 第24-25页 |
| ·其它风险调整收益指标 | 第25-26页 |
| ·单因素绩效评估模型的局限性 | 第26页 |
| ·多因素绩效评估模型 | 第26-27页 |
| ·Fama-French 三因素模型 | 第27页 |
| ·多因素绩效评估模型的局限性 | 第27页 |
| ·择时能力与选股能力评估模型 | 第27-29页 |
| ·T-M 模型 | 第28页 |
| ·H-M 模型 | 第28-29页 |
| ·业绩持续性的检验方法 | 第29-30页 |
| 第四章 集合资产管理计划业绩评价的实证研究 | 第30-49页 |
| ·实证研究设计 | 第30-31页 |
| ·样本产品的选取 | 第30页 |
| ·市场基准和无风险收益率 | 第30-31页 |
| ·收益率的计算 | 第31页 |
| ·无风险调整绩效评价 | 第31-33页 |
| ·样本产品业绩的基本表现 | 第31-32页 |
| ·样本产品业绩的检验 | 第32-33页 |
| ·风险调整的单因素指标分析 | 第33-38页 |
| ·Kolmogorov-Smirnov 检验 | 第33-34页 |
| ·风险调整的单因素绩效评价 | 第34-36页 |
| ·指标结论的一致性检验 | 第36-38页 |
| ·多因素模型分析 | 第38-41页 |
| ·Fama-French 三因素模型的实证分析 | 第38-40页 |
| ·多因素模型与单因素指标拟合度的比较评价 | 第40-41页 |
| ·选股与择时能力分析 | 第41-47页 |
| ·T-M 模型的实证分析 | 第41-44页 |
| ·H-M 模型的实证分析 | 第44-47页 |
| ·业绩的持续性检验 | 第47-49页 |
| 第五章 结论和建议 | 第49-53页 |
| ·实证研究结论 | 第49-50页 |
| ·建议和展望 | 第50-51页 |
| ·对监管层的政策建议 | 第50页 |
| ·对产品管理人的建议 | 第50-51页 |
| ·对中小投资者的建议 | 第51页 |
| ·本文的局限 | 第51-53页 |
| 参考文献 | 第53-56页 |
| 攻读学位期间发表的学术论文 | 第56-57页 |
| 致谢 | 第57页 |
