我国股市异质期望与资产定价研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 第一章 绪论 | 第8-13页 |
| 1.1 研究背景与意义 | 第8-10页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第8-9页 |
| 1.1.2 研究目的与意义 | 第9-10页 |
| 1.2 研究思路与结构安排 | 第10页 |
| 1.3 本文的创新点 | 第10-13页 |
| 第二章 异质期望相关理论 | 第13-21页 |
| 2.1 异质投资者及其分类 | 第13-15页 |
| 2.2 投资者异质期望的形成 | 第15-17页 |
| 2.3 理性预期假设及其检验 | 第17-18页 |
| 2.4 市场交易者及其分类 | 第18-21页 |
| 第三章 相关文献综述 | 第21-28页 |
| 3.1 异质期望相关理论文献综述 | 第21-25页 |
| 3.2 异质期望相关实证文献综述 | 第25-26页 |
| 3.3 异质期望的代理指标及其所存在的问题 | 第26-28页 |
| 第四章 异质期望代理指标的模型基础 | 第28-54页 |
| 4.1 选取模型的依据 | 第28-29页 |
| 4.2 传统的序贯交易模型 | 第29-30页 |
| 4.3 模型基础的构建 | 第30-34页 |
| 4.4 估计指标的选取 | 第34-37页 |
| 4.5 模型基础的参数估计 | 第37-54页 |
| 4.5.1 样本的选取 | 第37页 |
| 4.5.2 外生变量的估计 | 第37-47页 |
| 4.5.2.1 机制转换模型 | 第37-40页 |
| 4.5.2.2 机制转换模型形式的确定 | 第40-42页 |
| 4.5.2.3 机制转换模型的估计 | 第42-47页 |
| 4.5.3 内生变量的估计 | 第47-54页 |
| 第五章 异质期望对股票交易的影响分析 | 第54-76页 |
| 5.1 异质期望代理指标的构建 | 第54-55页 |
| 5.2 估计结果及基本统计信息 | 第55-65页 |
| 5.2.1 截面信息统计分析 | 第55-60页 |
| 5.2.2 时序信息统计分析 | 第60-65页 |
| 5.3 异质期望代理指标对收益率的影响分析 | 第65-76页 |
| 5.3.1 平稳性检验 | 第65-67页 |
| 5.3.2 面板数据模型的基本形式 | 第67-68页 |
| 5.3.3 回归模型的建立 | 第68-76页 |
| 第六章 异质期望的影响因素分析 | 第76-85页 |
| 6.1 收益率对异质期望的影响 | 第76-78页 |
| 6.2 波动性对异质期望的影响 | 第78-80页 |
| 6.3 交易活跃程度对异质期望的影响 | 第80-82页 |
| 6.4 影响因素综合分析 | 第82-85页 |
| 第七章 总结与展望 | 第85-87页 |
| 7.1 全文总结 | 第85-86页 |
| 7.2 研究展望 | 第86-87页 |
| 参考文献 | 第87-93页 |
| 发表论文和参加科研情况说明 | 第93-94页 |
| 致谢 | 第94-95页 |
