私募股权投资中对赌协议的应用研究
| 摘要 | 第3-4页 |
| Abstract | 第4页 |
| 第一章 绪论 | 第7-14页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第7-8页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第7-8页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第8页 |
| 1.2 文献综述 | 第8-11页 |
| 1.2.1 国内文献综述 | 第8-10页 |
| 1.2.2 国外文献综述 | 第10-11页 |
| 1.3 研究思路与方法 | 第11-14页 |
| 1.3.1 研究思路 | 第11-12页 |
| 1.3.2 研究方法 | 第12-14页 |
| 第二章 论文的相关理论基础 | 第14-19页 |
| 2.1 信息经济学的理论发展 | 第14页 |
| 2.2 逆向选择 | 第14-16页 |
| 2.3 道德风险 | 第16-17页 |
| 2.4 道德风险与逆向选择的辨析 | 第17页 |
| 2.5 私募股权投资中的契约关系 | 第17-19页 |
| 第三章 私募股权投资中对赌协议概况 | 第19-30页 |
| 3.1 相关概念的界定 | 第19-23页 |
| 3.1.1 股权投资的界定 | 第19-21页 |
| 3.1.2 对赌协议的界定 | 第21-22页 |
| 3.1.3 国内外对赌协议条款设计的比较 | 第22-23页 |
| 3.2 私募股权投资中运用对赌协议的原因 | 第23-25页 |
| 3.2.1 能有效规避信息不对称带来的风险 | 第23-24页 |
| 3.2.2 是企业高速发展战略的需要 | 第24页 |
| 3.2.3 是减少投资方风险的重要手段 | 第24页 |
| 3.2.4 能实现对管理层的激励 | 第24-25页 |
| 3.3 对赌协议的法律性质 | 第25-28页 |
| 3.3.1 射幸合同说 | 第25-26页 |
| 3.3.2 担保合同说 | 第26-27页 |
| 3.3.3 股票期权说 | 第27页 |
| 3.3.4 附条件合同说 | 第27-28页 |
| 3.4 对赌协议的法律风险 | 第28-30页 |
| 3.4.1 对赌协议的合法性风险 | 第28页 |
| 3.4.2 退出阶段的IPO风险 | 第28-30页 |
| 第四章 对赌协议在我国典型案例中的应用 | 第30-33页 |
| 4.1 案例介绍 | 第30-31页 |
| 4.2 对赌协议条款设置分析 | 第31-33页 |
| 第五章 私募股权投资中对赌协议的建模分析 | 第33-44页 |
| 5.1 PE如何通过对赌协议来甄别优质企业 | 第33-37页 |
| 5.1.1 模型假定 | 第33页 |
| 5.1.2 模型构建 | 第33-37页 |
| 5.2 对赌协议对被投资企业管理层的激励效应 | 第37-40页 |
| 5.3 考虑分阶段动态对赌 | 第40-44页 |
| 第六章 研究结论与对策建议 | 第44-48页 |
| 6.1 研究结论 | 第44-45页 |
| 6.2 案例启示 | 第45-46页 |
| 6.3 对策建议 | 第46-48页 |
| 致谢 | 第48-49页 |
| 参考文献 | 第49-51页 |
| 附录: 作者在攻读硕士学位期间发表的论文 | 第51页 |
