| 摘要 | 第4-5页 |
| Abstract | 第5页 |
| 第1章 绪论 | 第9-23页 |
| 1.1 课题背景及研究的目的和意义 | 第9-10页 |
| 1.1.1 课题来源 | 第9页 |
| 1.1.2 研究背景及意义 | 第9-10页 |
| 1.2 国内外研究现状分析 | 第10-19页 |
| 1.2.1 国外研究现状分析 | 第11-14页 |
| 1.2.2 国内研究现状分析 | 第14-19页 |
| 1.2.3 国内外研究现状评述 | 第19页 |
| 1.3 研究内容与研究方法的选取 | 第19-23页 |
| 1.3.1 研究的主要内容 | 第19-21页 |
| 1.3.2 研究方法 | 第21-23页 |
| 第2章 研究市场的基本统计特征分析 | 第23-40页 |
| 2.1 引言 | 第23页 |
| 2.2 研究市场选择与数据处理 | 第23-25页 |
| 2.2.1 目标市场选择 | 第23页 |
| 2.2.2 样本数据选取 | 第23-24页 |
| 2.2.3 数据处理 | 第24-25页 |
| 2.3 现货市场与股指期货市场特征分析 | 第25-29页 |
| 2.3.1 收益率变量定义 | 第25页 |
| 2.3.2 现货市场与股指期货市场 | 第25-29页 |
| 2.4 现货市场与债券市场特征分析 | 第29-32页 |
| 2.4.1 变量定义 | 第29页 |
| 2.4.2 原有趋势分析 | 第29-30页 |
| 2.4.3 基本统计分析 | 第30-32页 |
| 2.5 现货市场与货币市场特征分析 | 第32-38页 |
| 2.5.1 市场选择 | 第32页 |
| 2.5.2 现货市场与外汇市场 | 第32-35页 |
| 2.5.3 现货市场与回购市场 | 第35-38页 |
| 2.6 本章小结 | 第38-40页 |
| 第3章 多市场与股票市场的相关性研究 | 第40-50页 |
| 3.1 引言 | 第40页 |
| 3.2 相关性研究的前期检验 | 第40-42页 |
| 3.2.1 对 lnGIF 进行 ADF 检验 | 第41页 |
| 3.2.2 对其他数据进行 ADF 检验 | 第41页 |
| 3.2.3 对收益率数据进行平稳性检验 | 第41-42页 |
| 3.3 资本市场内部相关性研究 | 第42-44页 |
| 3.3.1 资本市场变量定义与结果输出 | 第43-44页 |
| 3.3.2 输出结果分析 | 第44页 |
| 3.4 现货市场与债券市场相关性分析 | 第44-45页 |
| 3.4.1 市场选取与变量定义 | 第44页 |
| 3.4.2 OLS 输出结果分析 | 第44-45页 |
| 3.5 现货市场与货币市场的相关性分析 | 第45-47页 |
| 3.5.1 现货市场与外汇市场的相关性分析 | 第45-46页 |
| 3.5.2 现货市场与回购市场的相关性分析 | 第46-47页 |
| 3.6 多市场协同作用对股票现货市场的影响 | 第47-49页 |
| 3.7 本章小结 | 第49-50页 |
| 第4章 多市场之间的波动溢出关系研究 | 第50-63页 |
| 4.1 引言 | 第50页 |
| 4.2 多市场波动关系研究的 ARCH 效应检验 | 第50-54页 |
| 4.2.1 对股票现货市场的 ARCH 效应检验 | 第51-52页 |
| 4.2.2 对其他市场的 ARCH 效应检验 | 第52-54页 |
| 4.3 ARCH 方程的估计和检验 | 第54-56页 |
| 4.3.1 运用 GARCH(1,1)模型估计方程 | 第54-55页 |
| 4.3.2 对目标方程的 ARCH-LM 检验 | 第55-56页 |
| 4.4 多市场的波动与溢出效应分析 | 第56-59页 |
| 4.4.1 股票现货市场的 GARCH 模型估计 | 第56-58页 |
| 4.4.2 回购市场的 GARCH 模型估计 | 第58-59页 |
| 4.5 多市场互动情况下的波动溢出效应 | 第59-61页 |
| 4.6 利用 GARCH 模型预测现货市场波动状况 | 第61-62页 |
| 4.7 本章小结 | 第62-63页 |
| 第5章 多市场风险传递的测度与防范 | 第63-70页 |
| 5.1 引言 | 第63页 |
| 5.2 基于 GARCH-M 模型的风险测度 | 第63-66页 |
| 5.2.1 股票收益率的 GARCH-M 模型 | 第63-65页 |
| 5.2.2 多市场收益率的 GARCH-M 模型 | 第65-66页 |
| 5.3 运用 EGARCH 模型研究消息的传递性 | 第66-67页 |
| 5.4 多市场协同影响下的风险防范 | 第67-68页 |
| 5.4.1 股指期货推出对现货市场的风险影响 | 第67-68页 |
| 5.4.2 债券市场发展对现货市场的风险影响 | 第68页 |
| 5.4.3 货币市场发展对现货市场的风险影响 | 第68页 |
| 5.5 本章小结 | 第68-70页 |
| 结论 | 第70-72页 |
| 参考文献 | 第72-77页 |
| 附录数据样本 | 第77-87页 |
| 攻读硕士学位期间发表的论文及其它成果 | 第87-89页 |
| 致谢 | 第89页 |