投资者关注度对股票表现的实证研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| Abstract | 第5-6页 |
| 第1章 绪论 | 第9-16页 |
| 1.1 研究背景 | 第9-10页 |
| 1.2 研究目的和意义 | 第10-11页 |
| 1.2.1 研究目的 | 第10页 |
| 1.2.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.3 国内外研究现状及分析 | 第11-13页 |
| 1.3.1 国外研究现状 | 第11-12页 |
| 1.3.2 国内研究现状 | 第12-13页 |
| 1.3.3 文献评述 | 第13页 |
| 1.4 研究内容与方法 | 第13-16页 |
| 1.4.1 研究内容 | 第13-15页 |
| 1.4.2 研究方法 | 第15-16页 |
| 第2章 相关理论概述 | 第16-30页 |
| 2.1 有效市场理论 | 第16-17页 |
| 2.1.1 有效市场概念 | 第16页 |
| 2.1.2 有效市场的划分 | 第16-17页 |
| 2.2 资本定价模型 | 第17-20页 |
| 2.2.1 Markowitz的投资组合选择理论 | 第17-19页 |
| 2.2.2 CAPM理论模型 | 第19-20页 |
| 2.2.3 三因子模型 | 第20页 |
| 2.3 关注度相关理论 | 第20-24页 |
| 2.3.1 选择性注意理论 | 第21-23页 |
| 2.3.2 认知资源理论 | 第23-24页 |
| 2.4 投资者关注度 | 第24-28页 |
| 2.4.1 已有的关注度变量 | 第24-26页 |
| 2.4.2 本文投资者关注度的选择 | 第26-27页 |
| 2.4.3 投资者关注度对与股市影响机理 | 第27-28页 |
| 2.5 本章小结 | 第28-30页 |
| 第3章 研究设计 | 第30-36页 |
| 3.1 样本选择与数据来源 | 第30-31页 |
| 3.1.1 样本的选择 | 第30页 |
| 3.1.2 数据来源 | 第30-31页 |
| 3.2 相关变量的设计 | 第31-33页 |
| 3.3 研究方法与模型 | 第33-36页 |
| 3.3.1 多变量回归分析 | 第33页 |
| 3.3.2 面板数据回归分析 | 第33-34页 |
| 3.3.3 VAR模型 | 第34页 |
| 3.3.4 GARCH模型 | 第34-36页 |
| 第4章 投资者关注对股票影响实证分析 | 第36-55页 |
| 4.1 投资者关注度对个股的影响 | 第36-39页 |
| 4.1.1 变量描述性统计 | 第36-37页 |
| 4.1.2 平稳性检验 | 第37-38页 |
| 4.1.3 时间序列分析 | 第38-39页 |
| 4.2 投资者异常关注对个股收益影响 | 第39-42页 |
| 4.2.1 变量描述性统计 | 第40页 |
| 4.2.2 Hausman检验 | 第40-41页 |
| 4.2.3 面板数据回归 | 第41-42页 |
| 4.3 投资者关注度对市场收益影响 | 第42-47页 |
| 4.3.1 单位根检验 | 第42-43页 |
| 4.3.2 滞后项确定 | 第43-44页 |
| 4.3.3 模型平稳性检验 | 第44-45页 |
| 4.3.4 格兰杰因果检验 | 第45-47页 |
| 4.4 投资者关注度对市场波动影响 | 第47-53页 |
| 4.4.1 描述性统计 | 第47-49页 |
| 4.4.2 ARMA模型建立 | 第49-50页 |
| 4.4.3 GARCH模型建立 | 第50-53页 |
| 4.5 本章小结 | 第53-55页 |
| 结论 | 第55-57页 |
| 参考文献 | 第57-60页 |
| 攻读硕士学位期间发表的论文及其它成果 | 第60-62页 |
| 致谢 | 第62页 |
