中国沪深300股指期货对现货市场波动性的影响研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5-6页 |
| 绪论 | 第10-15页 |
| 0.1 研究的背景和意义 | 第10-11页 |
| 0.1.1 本文的研究背景 | 第10页 |
| 0.1.2 本文的研究意义 | 第10-11页 |
| 0.2 国内外研究状况及文献综述 | 第11-13页 |
| 0.2.1 国外研究综述 | 第11-12页 |
| 0.2.2 国内研究综述 | 第12-13页 |
| 0.3 研究思路及创新之处 | 第13-15页 |
| 0.3.1 研究思路 | 第13-14页 |
| 0.3.2 创新之处 | 第14-15页 |
| 1 股指期货对现货市场波动性影响的理论概述 | 第15-21页 |
| 1.1 股指期货概述 | 第15-18页 |
| 1.1.1 股指期货的定义和特点 | 第15-17页 |
| 1.1.2 股指期货的功能 | 第17-18页 |
| 1.2 股指期货对现货市场波动性的影响机理 | 第18-21页 |
| 1.2.1 股指期货的价格引导机制 | 第18-19页 |
| 1.2.2 正反馈交易效应和期现套利效应 | 第19-21页 |
| 2 我国股指期货对现货市场波动性影响的描述性分析 | 第21-27页 |
| 2.1 我国股指期货的产生与发展 | 第21-23页 |
| 2.2 中国引入股指期货对股市走势的影响 | 第23-24页 |
| 2.3 中国引入股指期货对股市波动性的影响 | 第24-27页 |
| 3 我国股指期货对现货市场波动性影响的实证分析 | 第27-38页 |
| 3.1 模型介绍和选取 | 第27-29页 |
| 3.1.1 金融数据特性 | 第27页 |
| 3.1.2 实验模型和方法 | 第27-29页 |
| 3.1.3 指数收益率 | 第29页 |
| 3.2 数据的选取和分析 | 第29-32页 |
| 3.2.1 样本选取 | 第29-30页 |
| 3.2.2 描述性统计 | 第30-31页 |
| 3.2.3 平稳性检验 | 第31-32页 |
| 3.3 ARCH效应检验 | 第32-33页 |
| 3.4 GARCH （p, q）的选择和检验 | 第33-35页 |
| 3.5 实证结论解析 | 第35-38页 |
| 4 促进我国股指期货市场发展的政策建议 | 第38-42页 |
| 4.1 加强我国股票市场的建设 | 第38-39页 |
| 4.1.1 加强上市公司信息披露的规范化 | 第38页 |
| 4.1.2 提高股票市场的信息披露速度 | 第38-39页 |
| 4.2 加强我国股指期货市场的建设 | 第39-40页 |
| 4.2.1 加强股指期货市场监管 | 第39页 |
| 4.2.2 加快股指期货市场法制化的进程 | 第39-40页 |
| 4.3 加强期现两个市场的良性互动 | 第40-42页 |
| 4.3.1 建立有效的跨市场信息交流机制 | 第40页 |
| 4.3.2 建立全面的跨市场稳定机制 | 第40页 |
| 4.3.3 加强跨市场反操纵机制 | 第40-42页 |
| 参考文献 | 第42-44页 |
| 附录 | 第44-60页 |
| 致谢 | 第60-61页 |
