基于FAR模型的我国股市股权风险溢价实证分析
| 摘要 | 第3-4页 |
| ABSTRACT | 第4页 |
| 第一章 引言 | 第7-13页 |
| 1.1 研究的背景及意义 | 第7-9页 |
| 1.2 文献综述 | 第9-11页 |
| 1.3 论文结构 | 第11页 |
| 1.4 技术路线图 | 第11-12页 |
| 1.5 创新之处 | 第12-13页 |
| 第二章 近似因子模型介绍 | 第13-15页 |
| 2.1 近似因子模型介绍 | 第13-14页 |
| 2.2 模型的参数估计 | 第14-15页 |
| 第三章 因子增广回归(FAR)模型介绍 | 第15-24页 |
| 3.1 筛选 | 第15-18页 |
| 3.1.1 硬阈值 | 第16-17页 |
| 3.1.2 软阈值 | 第17-18页 |
| 3.2 窗口估计 | 第18-21页 |
| 3.2.1 真实的MSE的结果 | 第19-20页 |
| 3.2.2 窗口选择的CV准则 | 第20-21页 |
| 3.3 公因子个数选取 | 第21-22页 |
| 3.4 因子增广回归(FAR)模型的模型选择 | 第22页 |
| 3.5 伪实时预测过程 | 第22-24页 |
| 第四章 预测模型指标体系构建 | 第24-27页 |
| 4.1 指标介绍 | 第24页 |
| 4.2 沪深300指数 | 第24页 |
| 4.3 宏观经济变量指标 | 第24-26页 |
| 4.4 金融变量指标 | 第26-27页 |
| 第五章 股权风险溢价模型实证分析 | 第27-38页 |
| 5.1 数据说明 | 第27页 |
| 5.2 PLS模型 | 第27-31页 |
| 5.2.1 PLS模型介绍 | 第27-28页 |
| 5.2.2 PLS模型建立 | 第28-29页 |
| 5.2.3 PLS模型MSE比较 | 第29-30页 |
| 5.2.4 PLS模型预测值比较 | 第30-31页 |
| 5.2.5 小结 | 第31页 |
| 5.3 因子增广回归模型 | 第31-37页 |
| 5.3.1 因子增广回归模型介绍 | 第31-32页 |
| 5.3.2 因子增广回归模型建立 | 第32-34页 |
| 5.3.3 因子增广回归模型MSE比较 | 第34-36页 |
| 5.3.4 因子增广回归模型预测值比较 | 第36-37页 |
| 5.4 PLS模型与FAR模型对比 | 第37页 |
| 5.5 小结 | 第37-38页 |
| 第六章 结论及建议 | 第38-40页 |
| 6.1 结论 | 第38页 |
| 6.2 建议 | 第38-40页 |
| 参考文献 | 第40-42页 |
| 附录 | 第42-48页 |
| 在学校期间的研究成果 | 第48-49页 |
| 致谢 | 第49页 |
