| 摘要 | 第1-5页 |
| Abstract | 第5-11页 |
| 导论 | 第11-14页 |
| 一、研究背景和意义 | 第11页 |
| 二、研究方法和内容 | 第11-13页 |
| 三、本文特色与不足 | 第13-14页 |
| 第一章 文献综述 | 第14-20页 |
| 第一节 国外学者对实际汇率与实际利率关系的研究 | 第14-17页 |
| 一、实际汇率与实际利率相关关系经典理论综述 | 第14-15页 |
| 二、汇率与利率相关关系实证研究综述 | 第15-17页 |
| 第二节 国内学者对实际汇率与实际利率关系的研究 | 第17-20页 |
| 一、实际汇率与实际利率相关关系实证研究 | 第17-18页 |
| 二、人民币汇率与利率政策协调研究综述 | 第18-20页 |
| 第二章 实际汇率与实际利差关系的理论综述 | 第20-23页 |
| 第一节 实际汇率与实际利差理论模型的提出 | 第20页 |
| 第二节 实际汇率与实际利差理论模型的发展 | 第20-23页 |
| 一、Cumby-Obstfeld模型 | 第20-21页 |
| 二、Meese-Rogofp模型 | 第21-22页 |
| 三、Edison-Pauls模型 | 第22-23页 |
| 第三章 人民币兑美元汇率与利率的波动趋势分析 | 第23-32页 |
| 第一节 人民币兑美元汇率波动趋势分析 | 第23-26页 |
| 一、第一阶段(1994-2005年6月)人民币兑美元汇率波动特征 | 第23-25页 |
| 三、第二阶段(2005年7月至今)人民币兑美元汇率波动特征 | 第25-26页 |
| 第二节 利率波动趋势分析 | 第26-32页 |
| 一、第一阶段(1994-1996年5月)利率波动特征 | 第26-27页 |
| 三、第二阶段(1996年6月-至今)利率波动特征 | 第27-32页 |
| 第四章 马尔科夫区制转换模型简介与本文模型构建 | 第32-41页 |
| 第一节 马尔科夫区制转换模型 | 第32-36页 |
| 一、马尔科夫体制转换模型基本原理 | 第32页 |
| 二、马尔科夫区制转换模型参数推导 | 第32-34页 |
| 三、马尔科夫区制转换模型状态变量的平滑概率推导 | 第34-35页 |
| 四、马尔科夫区制转换模型状态向量的持续期 | 第35-36页 |
| 第二节 汇率与利率的区制转换关系模型的构建 | 第36-41页 |
| 一、汇率与利率的区制转换特征的一般性描述 | 第36-38页 |
| 二、汇率与利率关系区制转换模型的构建 | 第38-41页 |
| 第五章 基于马尔科夫区制转换自回归模型的实证分析 | 第41-58页 |
| 第一节 数据的选取和描述性统计分析 | 第41-45页 |
| 一、数据选取和处理 | 第41-42页 |
| 二、描述统计分析 | 第42-45页 |
| 第二节 实证结果分析 | 第45-58页 |
| 一、MS-VAR模型设定的合理性检验 | 第45-48页 |
| 二、参数估计结果及分析 | 第48-51页 |
| 三、状态转移概率矩阵估计及含义 | 第51-52页 |
| 四、平均持续时间及平滑概率的分析 | 第52-58页 |
| 第六章 结论及政策建议 | 第58-65页 |
| 第一节 本文基本结论 | 第58-59页 |
| 第二节 当前经济形势下的政策建议 | 第59-65页 |
| 一、推动外汇改革的政策建议 | 第59-60页 |
| 二、深化利率市场化改革的政策建议 | 第60-63页 |
| 三、促进汇率和利率协调的政策建议 | 第63-65页 |
| 参考文献 | 第65-70页 |
| 致谢 | 第70页 |
