| 摘要 | 第1-6页 |
| Abstract | 第6-11页 |
| 1. 绪论 | 第11-20页 |
| ·选题背景 | 第11-15页 |
| ·选题意义 | 第15-16页 |
| ·本文研究思路 | 第16-19页 |
| ·本文的特色 | 第19-20页 |
| 2. 文献综述 | 第20-28页 |
| ·利率期限结构模型研究综述 | 第20-23页 |
| ·国外研究现状 | 第20-21页 |
| ·国内研究现状 | 第21-23页 |
| ·利率期限结构和宏观经济的关系 | 第23-25页 |
| ·利率期限结构与通货膨胀的关系 | 第23-24页 |
| ·利率期限结构与实际经济增长的关系 | 第24页 |
| ·利率期限结构与货币政策的关系 | 第24-25页 |
| ·关于利率期限结构和宏观经济关联性的研究现状 | 第25-28页 |
| 3. 利率期限结构理论与模型 | 第28-40页 |
| ·利率期限结构的定义和形状 | 第28-29页 |
| ·经典利率期限结构理论 | 第29-33页 |
| ·纯预期理论 | 第29-30页 |
| ·市场分割理论 | 第30-31页 |
| ·流动性升水理论和期限优先理论 | 第31-32页 |
| ·结论 | 第32-33页 |
| ·利率期限结构的静态拟合模型 | 第33-40页 |
| ·息票剥离法 | 第33-34页 |
| ·样条估计法 | 第34-36页 |
| ·Nelson-Siegel模型对利率期限结构曲线估计 | 第36-38页 |
| ·三种拟合方法的比较 | 第38-40页 |
| 4. 利率期限结构和宏观经济关系的理论基础 | 第40-47页 |
| ·利率期限结构对宏观经济的预测作用 | 第40-43页 |
| ·利率期限结构对经济增长的预测 | 第40-42页 |
| ·利率期限结构对通货膨胀的预期 | 第42-43页 |
| ·利率期限结构对货币政策的影响 | 第43页 |
| ·宏观经济对利率期限结构的影响 | 第43-47页 |
| ·宏观经济对利率期限结构影响的渠道 | 第43-44页 |
| ·宏观经济变量对利率期限结构影响的方式 | 第44-47页 |
| 5. 利率期限结构和宏观经济关系模型的设计 | 第47-52页 |
| ·多元时空序列马尔科夫链分析 | 第47-49页 |
| ·VAR模型 | 第49-52页 |
| ·VAR模型的基本原理以及在本文的适用性 | 第49-50页 |
| ·脉冲响应和方差分解 | 第50页 |
| ·Granger因果检验 | 第50-52页 |
| 6. 利率期限结构与宏观经济相关性的实证分析 | 第52-70页 |
| ·用NELSON-SIEGEL模型估计我国银行间债券市场的利率期限结构 | 第52-54页 |
| ·样本的选取 | 第52页 |
| ·对利率期限结构的参数估计 | 第52-54页 |
| ·宏观经济变量的选取与主成分的提取 | 第54-59页 |
| ·宏观经济变量的选取及描述性统计 | 第54-57页 |
| ·对实际经济指标的主要趋势的提取 | 第57-58页 |
| ·对货币政策指标的主要趋势提取 | 第58-59页 |
| ·对利率期限结构信息的提取 | 第59页 |
| ·利率期限结构和宏观经济相互关系的实证分析 | 第59-70页 |
| ·利率期限结构与宏观经济之间的相关性分析 | 第59页 |
| ·VAR模型的建立 | 第59-70页 |
| 7. 结论和相关政策建议 | 第70-74页 |
| ·研究结论 | 第70-71页 |
| ·相关建议 | 第71-72页 |
| ·研究不足及进一步研究的方向 | 第72-74页 |
| 参考文献 | 第74-78页 |
| 附录 | 第78-85页 |
| 附录1:用NELSON-SIEGEL模型对利率期限结构进行拟合 | 第78-79页 |
| 附录2:对实际经济发展指标的提取 | 第79-81页 |
| 附录3:对货币政策指标的提取 | 第81-84页 |
| 附录4:VAR模型计算结果 | 第84-85页 |
| 致谢 | 第85-86页 |
| 在读期间研究成果目录 | 第86页 |
