| 内容摘要 | 第1-5页 |
| Abstract | 第5-11页 |
| 引言 | 第11-12页 |
| 一、私募发行制度概况 | 第12-16页 |
| (一) 私募的定义 | 第12-13页 |
| (二) 私下募集与公开发行之区别 | 第13-14页 |
| (三) 私募标的的种类 | 第14-16页 |
| 1. 股票私募 | 第14-15页 |
| 2. 债券私募 | 第15-16页 |
| 二、美国和台湾私募制度比较 | 第16-25页 |
| (一) 美国私募制度概况 | 第16-22页 |
| 1. 1933年《证券法》第4(2)条及相关判例和 SEC 解释 | 第17-19页 |
| 2. Regulation D 中私募发行之规定 | 第19-21页 |
| 3. 规则 144 与规则 144A 之转售规定 | 第21-22页 |
| 4. 对美国证券私募发行法律制度的小结 | 第22页 |
| (二) 我国台湾地区证券私募发行法律制度 | 第22-25页 |
| 三、我国股票发行方式的回顾和现状 | 第25-29页 |
| (一) 我国发行方式的历史情况回顾 | 第25-26页 |
| (二) B 股私募发行的历史及现状回顾 | 第26-27页 |
| (三) 债券私募的历史与现状回顾 | 第27-29页 |
| 四、新《公司法》、《证券法》对公司私募发行的有关规定 | 第29-32页 |
| (一) 修订后《公司法》对证券私募发行与转让的有关规定 | 第29-30页 |
| (二) 修订后《证券法》对证券私募发行的有关规定 | 第30页 |
| (三) 修订后的《公司法》和《证券法》涉及证券私募发行的条文的缺陷 | 第30-31页 |
| (四) 我国私募证券转让需明确的问题 | 第31-32页 |
| 五、我国证券私募发行制度的完善 | 第32-43页 |
| (一) 立法格局与形式选择及监管原则的确立 | 第32-35页 |
| 1. 立法格局与形式的选择 | 第32-34页 |
| 2. 监管原则的确定 | 第34-35页 |
| (二) 发行人资格及私募发行决议之规则确定 | 第35-36页 |
| 1. 发行人资格 | 第35-36页 |
| 2. 私募发行之发行决议的相关规则的确定 | 第36页 |
| (三) 私募发行对象的资格及人数限制 | 第36-38页 |
| (四) 私募发行方式的限制及信息披露的要求 | 第38-40页 |
| 1. 私募发行方式的限制 | 第38页 |
| 2. 信息披露的要求 | 第38-40页 |
| (五) 私募证券的事前核准和事后报备 | 第40页 |
| (六) 私募证券的转售限制 | 第40-41页 |
| (七) 法律责任的设置 | 第41-43页 |
| 结语 | 第43-44页 |
| 参考文献 | 第44-48页 |
