基于不对称信息与流动性的A、B股价格差异研究
| 中文摘要 | 第1-6页 |
| 英文摘要 | 第6-12页 |
| 1 绪论 | 第12-24页 |
| ·研究问题的提出 | 第12-13页 |
| ·研究的理论与实践意义 | 第13-14页 |
| ·理论意义 | 第13页 |
| ·实践意义 | 第13-14页 |
| ·国内外研究现状 | 第14-20页 |
| ·国际市场股票价格差异研究的理论评述 | 第14-17页 |
| ·中国A 股与B 股价格差异的研究现状 | 第17-20页 |
| ·本文的研究内容和研究方法 | 第20-22页 |
| ·研究内容 | 第20-21页 |
| ·研究方法 | 第21页 |
| ·逻辑框架 | 第21-22页 |
| ·本文的研究特色 | 第22-24页 |
| 2 相关基本理论评述 | 第24-32页 |
| ·不对称信息的相关理论 | 第24-27页 |
| ·信息经济学的产生和发展 | 第24-25页 |
| ·不完全信息与不对称信息 | 第25-26页 |
| ·信息不对称理论 | 第26-27页 |
| ·流动性的相关理论 | 第27-31页 |
| ·流动性的概念 | 第27-29页 |
| ·凯恩斯的流动性偏好理论 | 第29页 |
| ·托宾的规避风险理论及其在股票市场中的应用 | 第29-30页 |
| ·流动性偏好的动机和投资者的信心 | 第30-31页 |
| ·本章小结 | 第31-32页 |
| 3 信息不对称对股票定价的影响分析 | 第32-46页 |
| ·信息及信息不对称 | 第32-35页 |
| ·信息不对称的概念 | 第32-33页 |
| ·我国证券市场上的信息不对称 | 第33-35页 |
| ·投资者之间信息不对称的原因 | 第35-37页 |
| ·投资者之间信息不对称下的资产定价模型 | 第37-43页 |
| ·模型的基本假设 | 第37页 |
| ·不同投资者的信息集 | 第37-39页 |
| ·国内外投资者的投资选择 | 第39-42页 |
| ·不对称信息下的资产均衡定价 | 第42-43页 |
| ·信息不对称对股票价格差异的影响 | 第43-44页 |
| ·本章小结 | 第44-46页 |
| 4 流动性对股票定价的影响分析 | 第46-58页 |
| ·流动性及其相关概念 | 第46-48页 |
| ·流动性与流动性成本 | 第46-47页 |
| ·市场微观结构 | 第47-48页 |
| ·包含流动性成本的资本资产定价模型 | 第48-52页 |
| ·传统的CAPM 模型 | 第48-50页 |
| ·包含流动性成本的资本资产定价模型 | 第50-52页 |
| ·股票市场流动性的衡量 | 第52-57页 |
| ·以交易即时性衡量股票市场的流动性 | 第52-53页 |
| ·以交易成本衡量股票市场的流动性 | 第53-55页 |
| ·以交易对价格的影响衡量股票市场的流动性 | 第55-56页 |
| ·其他衡量股票市场流动性的指标 | 第56-57页 |
| ·流动性对股票价格差异的影响 | 第57页 |
| ·本章小结 | 第57-58页 |
| 5 我国 A、B 股价格差异的实证分析 | 第58-70页 |
| ·研究假设 | 第58-59页 |
| ·A、B 股价格差异的描述性统计 | 第59-61页 |
| ·截面回归分析 | 第61-65页 |
| ·样本选取 | 第61-62页 |
| ·变量设定 | 第62-63页 |
| ·建立模型 | 第63页 |
| ·回归结果 | 第63-65页 |
| ·面板回归分析 | 第65-68页 |
| ·样本选取 | 第65-66页 |
| ·建立模型 | 第66页 |
| ·回归结果 | 第66-68页 |
| ·本章小结 | 第68-70页 |
| 6 有关的政策建议 | 第70-74页 |
| ·政策着力点 | 第70页 |
| ·改善流动性的措施 | 第70页 |
| ·改善信息不对称的措施 | 第70-74页 |
| 7 结论 | 第74-76页 |
| 致谢 | 第76-78页 |
| 参考文献 | 第78-82页 |
| 附录:作者在攻读硕士学位期间发表的论文目录 | 第82-84页 |
| 独创性声明 | 第84页 |
| 学位论文版权使用授权书 | 第84页 |
