| 摘要 | 第2-4页 |
| abstract | 第4-5页 |
| 1. 绪论 | 第8-15页 |
| 1.1 选题背景与研究意义 | 第8-10页 |
| 1.1.1 选题背景 | 第8-9页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第9-10页 |
| 1.2 逻辑思路与理论分析 | 第10-12页 |
| 1.3 论文结构与主要研究内容 | 第12-13页 |
| 1.4 研究结论及本文的创新与不足 | 第13-15页 |
| 1.4.1 研究结论 | 第13-14页 |
| 1.4.2 本文的创新与不足 | 第14-15页 |
| 2. 文献综述 | 第15-18页 |
| 2.1 城投债发行利率的影响因素相关研究文献综述 | 第15-16页 |
| 2.2 债券定价模型相关研究文献综述 | 第16-18页 |
| 3. 城投类企业债发行利率影响因素分析 | 第18-26页 |
| 3.1 宏观因素对城投类企业债发行利率的影响 | 第18-20页 |
| 3.1.1 Shibor利率 | 第18-19页 |
| 3.1.2 货币供应量 | 第19页 |
| 3.1.3 物价水平 | 第19页 |
| 3.1.4 融资平台公司所属行业状况 | 第19页 |
| 3.1.5 政策法规的变化 | 第19-20页 |
| 3.2 发行主体相关因素对城投类企业债发行利率的影响 | 第20页 |
| 3.2.1 发行人主体财务情况 | 第20页 |
| 3.2.2 发行人主体评级 | 第20页 |
| 3.3 发行人所属地方政府实力对城投类企业债发行利率的影响 | 第20-23页 |
| 3.3.1 隐性担保 | 第20-22页 |
| 3.3.2 发行人所属地方政府实力对发行利率的作用机制 | 第22-23页 |
| 3.4 债券相关因素对城投类企业债发行利率的影响 | 第23-26页 |
| 3.4.1 发行规模 | 第23-24页 |
| 3.4.2 发行期限 | 第24页 |
| 3.4.3 担保条款 | 第24-25页 |
| 3.4.4 债券信用评级 | 第25-26页 |
| 4. 研究设计 | 第26-33页 |
| 4.1 变量设计 | 第26-29页 |
| 4.1.1 被解释变量 | 第26页 |
| 4.1.2 解释变量 | 第26-29页 |
| 4.2 样本选取与数据来源 | 第29-30页 |
| 4.2.1 样本选取 | 第29-30页 |
| 4.2.2 数据来源 | 第30页 |
| 4.3 对财务数据指标进行主成分分析处理 | 第30-32页 |
| 4.4 模型设计 | 第32-33页 |
| 5. 全变量回归分析和稳健性检验 | 第33-41页 |
| 5.1 全变量回归分析 | 第33-37页 |
| 5.2 稳健性检验 | 第37-41页 |
| 5.2.1 用地区生产总值替换地方政府一般预算收入 | 第37-38页 |
| 5.2.2 "逐步"回归代替"进入法"回归 | 第38-39页 |
| 5.2.3 用发行利差替换发行利率 | 第39-41页 |
| 6. 研究结论与政策建议 | 第41-47页 |
| 6.1 研究结论 | 第41-43页 |
| 6.2 政策建议 | 第43-45页 |
| 6.3 研究展望 | 第45-47页 |
| 参考文献 | 第47-50页 |
| 后记 | 第50-51页 |
