| 摘要 | 第1-3页 |
| ABSTRACT | 第3-6页 |
| 第1章 引言 | 第6-10页 |
| ·研究背景、研究意义与研究目的 | 第6-7页 |
| ·国内外周内效应研究综述 | 第7-8页 |
| ·研究框架与创新 | 第8-9页 |
| ·文章结构 | 第9-10页 |
| 第2章 权证与期权 | 第10-19页 |
| ·权证概述 | 第10-15页 |
| ·认股权证基本概念 | 第10-12页 |
| ·权证价格的构成 | 第12页 |
| ·Black-Scholes定价模型 | 第12-13页 |
| ·权证价值的影响因素 | 第13-15页 |
| ·权证与期权的联系与区别 | 第15-16页 |
| ·世界与我国权证发展历史与现状 | 第16-18页 |
| ·认股权证在国外的产生和发展 | 第16页 |
| ·认股权证在我国的产生和发展 | 第16-18页 |
| ·认股权证对我国金融市场的重要意义 | 第18-19页 |
| 第3章 我国权证市场收益率及其波动率周内效应检验 | 第19-32页 |
| ·数据来源与市场收益率指标的构建 | 第19-21页 |
| ·数据来源 | 第19页 |
| ·市场收益率指标构建 | 第19-21页 |
| ·收益率数据的统计特征 | 第21-22页 |
| ·对收益率及其波动率统计特征的分析 | 第22-24页 |
| ·收益率均值比较 | 第22-23页 |
| ·标准差的比较 | 第23-24页 |
| ·分布特征 | 第24页 |
| ·收益率序列的平稳性 | 第24-25页 |
| ·权证市场周内效应的检验 | 第25-32页 |
| ·周内效应的初步检验 | 第25-26页 |
| ·ARCH/GARCH族模型 | 第26-28页 |
| ·基于GARCH模型的我国权证市场收益率及其波动率的周内效应检验 | 第28-32页 |
| 第4章 我国权证市场收益率及其波动率周内效应解释 | 第32-40页 |
| ·收益率与波动的关系 | 第32-34页 |
| ·资本资产定价模型 | 第32-33页 |
| ·收益率与波动关系的实证检验 | 第33-34页 |
| ·对周内波动效应的解释 | 第34-38页 |
| ·混合分布假说(MDH) | 第34-35页 |
| ·基于MDH的实证检验 | 第35-38页 |
| ·周内效应与市场效率 | 第38-40页 |
| ·有效市场假说 | 第38-39页 |
| ·中国权证市场的有效性 | 第39-40页 |
| 第5章 结论 | 第40-43页 |
| ·研究结论 | 第40页 |
| ·存在问题与进一步研究方向 | 第40-41页 |
| ·政策建议 | 第41-43页 |
| 参考文献 | 第43-46页 |
| 后记 | 第46-47页 |