| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 第一章 导论 | 第8-17页 |
| 1.1 问题的提出 | 第8-9页 |
| 1.2 研究意义 | 第9-10页 |
| 1.3 研究框架与内容 | 第10-13页 |
| 1.4 本文研究的市场 | 第13-15页 |
| 1.4.1 境内即期汇率市场 | 第13-14页 |
| 1.4.2 NDF市场 | 第14页 |
| 1.4.3 香港离岸市场 | 第14-15页 |
| 1.5 研究方法 | 第15页 |
| 1.6 创新点 | 第15-17页 |
| 第二章 文献综述 | 第17-22页 |
| 2.1 基于在岸境内即期和离岸NDF关系的研究 | 第17-18页 |
| 2.2 基于在岸境内即期、在岸境内远期和离岸NDF关系的研究 | 第18-19页 |
| 2.3 香港离岸市场研究 | 第19-22页 |
| 第三章 本文研究的理论基础 | 第22-26页 |
| 3.1 理论分析 | 第22-23页 |
| 3.2 人民币即期汇率和人民币远期汇率的相关性 | 第23-24页 |
| 3.3 在岸与离岸利率差与香港人民币存量的关系 | 第24-26页 |
| 第四章 在岸境内即期和离岸NDF与香港离岸即期的关系研究 | 第26-35页 |
| 4.1 样本数据的选取与描述性统计 | 第26-29页 |
| 4.1.1 样本数据的选取 | 第26-29页 |
| 4.1.2 描述性统计 | 第29页 |
| 4.2 协整检验 | 第29-30页 |
| 4.3 格兰杰因果检验 | 第30-32页 |
| 4.4 基于GARCH模型的溢出效应检验 | 第32-33页 |
| 4.4.1 3月期离岸NDF远期对香港离岸即期的波动溢出效应 | 第32页 |
| 4.4.2 6月期离岸NDF远期对香港离岸即期的波动溢出效应 | 第32-33页 |
| 4.4.3 在岸境内即期对香港离岸即期的波动溢出效应 | 第33页 |
| 4.5 结论 | 第33-35页 |
| 第五章 在岸与香港离岸市场利率差与香港人民币存量的关系研究 | 第35-42页 |
| 5.1 数据的选取与描述性统计 | 第35-36页 |
| 5.1.1 数据的选取 | 第35-36页 |
| 5.1.2 描述性统计 | 第36页 |
| 5.2 协整检验 | 第36-37页 |
| 5.3 格兰杰因果检验 | 第37-38页 |
| 5.4 基于GARCH模型的溢出效应检验 | 第38-40页 |
| 5.4.1 ON期限利率差对人民币存量的波动溢出效应 | 第38-39页 |
| 5.4.2 W1期限利率差对人民币存量的波动溢出效应 | 第39页 |
| 5.4.3 W2期限利率差对人民币存量的波动溢出效应 | 第39-40页 |
| 5.4.4 M1期限利率差对人民币存量的波动溢出效应 | 第40页 |
| 5.5 总结 | 第40-42页 |
| 第六章 结论与建议 | 第42-47页 |
| 6.1 结论 | 第42-43页 |
| 6.2 存在的问题与建议 | 第43-47页 |
| 6.2.1 存在的问题 | 第43页 |
| 6.2.2 市场发展建议 | 第43-47页 |
| 参考文献 | 第47-50页 |
| 致谢 | 第50-51页 |
| 作者攻读学位期间发表的学术论文目录 | 第51页 |
