| 摘要 | 第1-4页 |
| ABSTRACT | 第4-9页 |
| 1 绪论 | 第9-17页 |
| ·论文研究的背景及问题的提出 | 第9-10页 |
| ·研究背景 | 第9-10页 |
| ·提出问题 | 第10页 |
| ·国内外研究现状 | 第10-13页 |
| ·实物期权方面 | 第10-12页 |
| ·流动性方面 | 第12-13页 |
| ·论文研究的目的和意义 | 第13-14页 |
| ·论文研究的目的 | 第13-14页 |
| ·论文研究的意义 | 第14页 |
| ·论文研究的内容与方法 | 第14-17页 |
| ·论文研究的内容 | 第14-15页 |
| ·论文拟解决的关键问题 | 第15页 |
| ·论文研究的方法与技术路线 | 第15-17页 |
| 2 论文研究的相关理论综述 | 第17-29页 |
| ·传统投资理论及其局限性 | 第17-19页 |
| ·传统投资决策理论 | 第17-18页 |
| ·现金流贴现值投资决策的缺陷 | 第18-19页 |
| ·实物期权理论 | 第19-25页 |
| ·实物期权的产生及定义 | 第19-20页 |
| ·实物期权的类型 | 第20页 |
| ·实物期权的特性 | 第20-21页 |
| ·实物期权中应用的主要概念和原理 | 第21-22页 |
| ·实物期权的定价方法 | 第22-25页 |
| ·传统投资和实物期权法区别与联系 | 第25-27页 |
| ·流动性定价理论 | 第27-28页 |
| 本章小结 | 第28-29页 |
| 3 实物期权的房地产企业流动性投资决策问题分析 | 第29-37页 |
| ·房地产企业流动性投资相关概念 | 第29-31页 |
| ·房地产及投资概述 | 第29-30页 |
| ·房地产企业流动性概念及其持有的必要性 | 第30-31页 |
| ·房地产企业流动性实物期权特性分析及期权类型识别 | 第31-33页 |
| ·房地产企业流动性实物期权特性分析 | 第31-32页 |
| ·房地产企业流动性实物期权类型的识别 | 第32-33页 |
| ·房地产企业流动性实物期权定价的基本假设 | 第33-34页 |
| ·房地产企业流动性实物期权投资决策的基本模型 | 第34-35页 |
| ·实物期权的房地产企业流动性投资决策的不足 | 第35页 |
| 本章小结 | 第35-37页 |
| 4 基于灰色实物期权的房地产企业流动性投资决策模型构建 | 第37-51页 |
| ·模型的构建思路 | 第37-38页 |
| ·净现值法的应用模型 | 第38页 |
| ·房地产企业流动性实物期权投资决策模型 | 第38-42页 |
| ·模型假设 | 第38-39页 |
| ·模型主要参数确定 | 第39页 |
| ·模型构建 | 第39-42页 |
| ·确定复合实物期权价值系数 | 第42-48页 |
| ·影响期权价值的其他因素 | 第42-43页 |
| ·指标权重的确定 | 第43-46页 |
| ·指标灰色聚类综合评价 | 第46-48页 |
| ·确定实物期权价值系数 | 第48页 |
| ·模型评价 | 第48-49页 |
| 本章小结 | 第49-51页 |
| 5 案例分析 | 第51-59页 |
| ·项目背景 | 第51-52页 |
| ·期权价值求值过程 | 第52-56页 |
| ·项目的净现值确定 | 第52页 |
| ·实物期权价值分析与计算 | 第52-54页 |
| ·房地产企业流动性实物期权价值系数确定 | 第54-56页 |
| ·投资项目总价值 | 第56-57页 |
| ·结果分析 | 第57页 |
| 本章小结 | 第57-59页 |
| 6 结论及展望 | 第59-61页 |
| ·本文的主要结论 | 第59页 |
| ·论文有待进一步研究的问题 | 第59-61页 |
| 致谢 | 第61-63页 |
| 参考文献 | 第63-67页 |
| 附录 硕士研究生学习阶段发表论文 | 第67页 |