贝叶斯方法在证券投资中的应用研究
| 中文摘要 | 第2-3页 |
| Abstract | 第3-4页 |
| 1 绪论 | 第6-12页 |
| 1.1 研究背景 | 第6页 |
| 1.2 国内外研究现状 | 第6-7页 |
| 1.3 研究的主要内容及创新点 | 第7页 |
| 1.3.1 研究的主要内容 | 第7页 |
| 1.3.2 创新点 | 第7页 |
| 1.4 准备知识 | 第7-12页 |
| 1.4.1 多元t分布 | 第7-8页 |
| 1.4.2 Wishart分布 | 第8页 |
| 1.4.3 贝叶斯先验分布与后验分布理论 | 第8-9页 |
| 1.4.4 贝叶斯统计预动态模型 | 第9-10页 |
| 1.4.5 位置与尺度参数的无信息先验分布 | 第10-12页 |
| 2 经典证券投资模型 | 第12-16页 |
| 2.1 马科维茨组合理论 | 第12页 |
| 2.2 马科维茨最优证券组合数学模型 | 第12-15页 |
| 2.3 资本资产定价模型(CAPM) | 第15页 |
| 2.4 资本资产定价模型的特征 | 第15页 |
| 2.5 协方差矩阵的估计 | 第15-16页 |
| 3 贝叶斯方法在投资组合与资产定价模型中的应用 | 第16-34页 |
| 3.1 基于贝叶斯理论的投资组合理论依据 | 第16-22页 |
| 3.1.1 基于贝叶斯理论的投资组合模型 | 第16-17页 |
| 3.1.2 未知参数(μΩ)的无信息先验分布 | 第17-18页 |
| 3.1.3 未知参数的共轭先验分布 | 第18-21页 |
| 3.1.4 未知参数的后验分布 | 第21-22页 |
| 3.2 方差-协方差矩阵的贝叶斯预测 | 第22-25页 |
| 3.2.1 无信息先验分布的协方差阵 | 第23-24页 |
| 3.2.2 共轭先验分布的协方差阵 | 第24-25页 |
| 3.3 证券组合投资收益实证分析 | 第25-27页 |
| 3.4 贝叶斯方法下的CAPM | 第27-34页 |
| 3.4.1 多层贝叶斯方法 | 第27页 |
| 3.4.2 基于贝叶斯方法的CAPM | 第27-28页 |
| 3.4.3 确定超参数的分布与密度函数 | 第28-30页 |
| 3.4.4 实证数据分析与检验 | 第30-34页 |
| 4 总结与展望 | 第34-35页 |
| 参考文献 | 第35-37页 |
| 致谢 | 第37-38页 |
